Учет облигаций в валюте
Подборка наиболее важных документов по запросу Учет облигаций в валюте (нормативно–правовые акты, формы, статьи, консультации экспертов и многое другое).
Статьи, комментарии, ответы на вопросы
"Комментарий к Федеральному закону от 10 декабря 2003 г. N 173-ФЗ "О валютном регулировании и валютном контроле"
(постатейный)
(3-е издание, переработанное и дополненное)
(Борисов А.Н.)
("Юстицинформ", 2024)рублевый счет типа "Д", открываемый в российской кредитной организации по заявлению российского должника на имя одного или нескольких держателей еврооблигаций - нерезидентов либо одного или нескольких держателей еврооблигаций - резидентов, права на еврооблигации которых учитываются иностранным депозитарием (Указ Президента РФ от 8 августа 2022 г. N 529 "О временном порядке исполнения обязательств по договорам банковского счета (вклада), выраженных в иностранной валюте, и обязательств по облигациям, выпущенным иностранными организациями", Решение Совета директоров Банка России от 11 августа 2022 г. "Об установлении режима рублевого счета типа "Д" <190>);
(постатейный)
(3-е издание, переработанное и дополненное)
(Борисов А.Н.)
("Юстицинформ", 2024)рублевый счет типа "Д", открываемый в российской кредитной организации по заявлению российского должника на имя одного или нескольких держателей еврооблигаций - нерезидентов либо одного или нескольких держателей еврооблигаций - резидентов, права на еврооблигации которых учитываются иностранным депозитарием (Указ Президента РФ от 8 августа 2022 г. N 529 "О временном порядке исполнения обязательств по договорам банковского счета (вклада), выраженных в иностранной валюте, и обязательств по облигациям, выпущенным иностранными организациями", Решение Совета директоров Банка России от 11 августа 2022 г. "Об установлении режима рублевого счета типа "Д" <190>);
Вопрос: По какой ставке налога на прибыль в 2024 г. облагается процентный доход по замещающим еврооблигациям РФ? Есть ли основания для признания купонного дохода по ним на дату поступления денежных средств?
(Консультация эксперта, 2025)Таким образом, в результате предусмотренного Указом N 677 замещения еврооблигаций осуществляется размещение от имени Российской Федерации облигаций, номинальная стоимость которых выражена в иностранной валюте. Централизованный учет прав на замещающие еврооблигации осуществляется центральным депозитарием.
(Консультация эксперта, 2025)Таким образом, в результате предусмотренного Указом N 677 замещения еврооблигаций осуществляется размещение от имени Российской Федерации облигаций, номинальная стоимость которых выражена в иностранной валюте. Централизованный учет прав на замещающие еврооблигации осуществляется центральным депозитарием.
Нормативные акты
"Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая)" от 05.08.2000 N 117-ФЗ
(ред. от 04.07.2026, с изм. от 21.07.2026)
(с изм. и доп., вступ. в силу с 26.07.2026)5.2. Стоимостью замещающих облигаций в рублях, полученных налогоплательщиком - держателем замещаемых облигаций в валюте (за исключением эмитентов таких облигаций по выкупленным и не погашенным ими к моменту замещения объемам таких облигаций) в результате обмена (замещения) замещаемых облигаций в валюте одного выпуска, признается стоимость замещаемых облигаций в валюте, сформированная в налоговом учете налогоплательщика при их приобретении.
(ред. от 04.07.2026, с изм. от 21.07.2026)
(с изм. и доп., вступ. в силу с 26.07.2026)5.2. Стоимостью замещающих облигаций в рублях, полученных налогоплательщиком - держателем замещаемых облигаций в валюте (за исключением эмитентов таких облигаций по выкупленным и не погашенным ими к моменту замещения объемам таких облигаций) в результате обмена (замещения) замещаемых облигаций в валюте одного выпуска, признается стоимость замещаемых облигаций в валюте, сформированная в налоговом учете налогоплательщика при их приобретении.
Положение Банка России от 24.11.2022 N 809-П
(ред. от 26.03.2026)
"О Плане счетов бухгалтерского учета для кредитных организаций и порядке его применения"
(Зарегистрировано в Минюсте России 29.12.2022 N 71867)1.7. Назначение счета - учет изменений в капитале, связанных с признанием процентных расходов, а также переоценкой средств в иностранной валюте, по операциям с субординированными кредитами (депозитами, займами, облигационными займами), классифицированными в качестве долевых инструментов. Счет N 11401 пассивный, счет N 11402 активный.
(ред. от 26.03.2026)
"О Плане счетов бухгалтерского учета для кредитных организаций и порядке его применения"
(Зарегистрировано в Минюсте России 29.12.2022 N 71867)1.7. Назначение счета - учет изменений в капитале, связанных с признанием процентных расходов, а также переоценкой средств в иностранной валюте, по операциям с субординированными кредитами (депозитами, займами, облигационными займами), классифицированными в качестве долевых инструментов. Счет N 11401 пассивный, счет N 11402 активный.
Вопрос: Об учете в целях налога на прибыль отрицательной (положительной) курсовой разницы от текущей переоценки эмитентом обязательств по собственным облигациям, номинированным в иностранной валюте.
(Письмо Минфина России от 06.04.2026 N 03-03-05/28511)Вопрос: Об учете в целях налога на прибыль отрицательной (положительной) курсовой разницы от текущей переоценки эмитентом обязательств по собственным облигациям, номинированным в иностранной валюте.
(Письмо Минфина России от 06.04.2026 N 03-03-05/28511)Вопрос: Об учете в целях налога на прибыль отрицательной (положительной) курсовой разницы от текущей переоценки эмитентом обязательств по собственным облигациям, номинированным в иностранной валюте.
Статья: Цифровые финансовые активы в системе долговых финансовых инструментов
(Чеховская С.А., Суховецкая Е.К.)
("Журнал российского права", 2025, N 6)При этом система ЦФА также состоит из подсистем различных инструментов, часть из которых (например, цифровые облигации) имеют природу традиционных ценных бумаг, в то время как другая часть является комбинацией различных долговых финансовых инструментов (цифровых опционов, структурных продуктов, производных финансовых инструментов и т.д.), не относящихся к ценным бумагам. Анализ зарубежного опыта показывает, что и подсистема ЦФА (денежных требований) - "цифровые облигации" состоит из различных вариаций одного инструмента ("цифровые облигации", номинированные в цифровой валюте / в фиатной валюте, размещаемые изначально на организованных торгах / в системе "блокчейн" или в двух системах одновременно).
(Чеховская С.А., Суховецкая Е.К.)
("Журнал российского права", 2025, N 6)При этом система ЦФА также состоит из подсистем различных инструментов, часть из которых (например, цифровые облигации) имеют природу традиционных ценных бумаг, в то время как другая часть является комбинацией различных долговых финансовых инструментов (цифровых опционов, структурных продуктов, производных финансовых инструментов и т.д.), не относящихся к ценным бумагам. Анализ зарубежного опыта показывает, что и подсистема ЦФА (денежных требований) - "цифровые облигации" состоит из различных вариаций одного инструмента ("цифровые облигации", номинированные в цифровой валюте / в фиатной валюте, размещаемые изначально на организованных торгах / в системе "блокчейн" или в двух системах одновременно).
Готовое решение: Порядок налогообложения операций организации с ценными бумагами
(КонсультантПлюс, 2026)стоимости замещающих облигаций в рублях, которые получены при обмене (замещении) замещаемых облигаций в валюте. Держатель замещаемых облигаций не учитывает доход в пределах рублевого эквивалента их номинальной стоимости. Для расчета берется официальный курс Банка России на наиболее позднюю из таких дат: дата размещения либо дата изменения валюты номинала замещающих облигаций в рублях. Правило применятся по каждому выпуску замещаемых облигаций, если держатель обменивает все принадлежащие ему облигации одного выпуска. Исключение - эмитенты замещаемых облигаций по выкупленным и не погашенным ими к моменту замещения объемам таких облигаций.
(КонсультантПлюс, 2026)стоимости замещающих облигаций в рублях, которые получены при обмене (замещении) замещаемых облигаций в валюте. Держатель замещаемых облигаций не учитывает доход в пределах рублевого эквивалента их номинальной стоимости. Для расчета берется официальный курс Банка России на наиболее позднюю из таких дат: дата размещения либо дата изменения валюты номинала замещающих облигаций в рублях. Правило применятся по каждому выпуску замещаемых облигаций, если держатель обменивает все принадлежащие ему облигации одного выпуска. Исключение - эмитенты замещаемых облигаций по выкупленным и не погашенным ими к моменту замещения объемам таких облигаций.
Ситуация: Как открыть индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) и инвестировать средства с его помощью?
("Электронный журнал "Азбука права", 2026)Инвестировать на бирже с ИИС можно в разные типы финансовых активов/инструментов (в частности, в акции, облигации, паи инвестиционных фондов, валюту, драгоценные металлы), но с учетом ограничений, предусмотренных в зависимости от статуса инвестора (квалифицированный или неквалифицированный прошедший/не прошедший специальное тестирование), а также условий заключенного договора (п. п. 1, 2 ст. 3.1, ч. 7 ст. 5 Закона N 39-ФЗ).
("Электронный журнал "Азбука права", 2026)Инвестировать на бирже с ИИС можно в разные типы финансовых активов/инструментов (в частности, в акции, облигации, паи инвестиционных фондов, валюту, драгоценные металлы), но с учетом ограничений, предусмотренных в зависимости от статуса инвестора (квалифицированный или неквалифицированный прошедший/не прошедший специальное тестирование), а также условий заключенного договора (п. п. 1, 2 ст. 3.1, ч. 7 ст. 5 Закона N 39-ФЗ).
Статья: Юридическое учение о деньгах профессора Л.А. Лунца
(Кучеров И.И.)
("Журнал российского права", 2022, N 1)В работе "Валютный вопрос в практике международных расчетов по облигационным займам" Л.А. Лунц рассматривает актуальнейшие для своего времени финансово-правовые вопросы определения расчетной денежной единицы по государственным облигациям, снабженным паритетами нескольких валют, учета падения покупательной силы денежной единицы, в которой выражена облигация, переоценки денежных обязательств в связи с полным обесцениванием денежных единиц. Ключевыми являются выводы автора о том, что "по общему правилу изменения в пределах какой-либо денежной системы, поскольку изменения эти не упраздняют самую денежную систему, не вводят новой денежной единицы, не влияют на содержание частноправовых обязательств... Принцип номинализма денежных обязательств может быть кратко выражен так: денежное обязательство имеет своим предметом денежные знаки, служащие законным платежным средством в момент исполнения обязательства, в той сумме денежных единиц, которая выражена в договоре... Падение или повышение покупательной силы денежной единицы, в которой выражено обязательство, не принимается во внимание на тех же основаниях, как не может быть принято во внимание изменение цены любого другого предмета, который может быть объектом сделки... лицо, заключающее сделку в иностранной валюте, доверяет свою законодательству того государства, к которому относится валюта договора; только это последнее государство имеет возможность и право установить, какие денежные знаки и в какой степени являются платежным средством по такому долгу. Последующие изменения в денежной системе, если они даже вызывают обесценение денежной единицы, распространяются на все долги, выраженные в валюте данного государства" <7>.
(Кучеров И.И.)
("Журнал российского права", 2022, N 1)В работе "Валютный вопрос в практике международных расчетов по облигационным займам" Л.А. Лунц рассматривает актуальнейшие для своего времени финансово-правовые вопросы определения расчетной денежной единицы по государственным облигациям, снабженным паритетами нескольких валют, учета падения покупательной силы денежной единицы, в которой выражена облигация, переоценки денежных обязательств в связи с полным обесцениванием денежных единиц. Ключевыми являются выводы автора о том, что "по общему правилу изменения в пределах какой-либо денежной системы, поскольку изменения эти не упраздняют самую денежную систему, не вводят новой денежной единицы, не влияют на содержание частноправовых обязательств... Принцип номинализма денежных обязательств может быть кратко выражен так: денежное обязательство имеет своим предметом денежные знаки, служащие законным платежным средством в момент исполнения обязательства, в той сумме денежных единиц, которая выражена в договоре... Падение или повышение покупательной силы денежной единицы, в которой выражено обязательство, не принимается во внимание на тех же основаниях, как не может быть принято во внимание изменение цены любого другого предмета, который может быть объектом сделки... лицо, заключающее сделку в иностранной валюте, доверяет свою законодательству того государства, к которому относится валюта договора; только это последнее государство имеет возможность и право установить, какие денежные знаки и в какой степени являются платежным средством по такому долгу. Последующие изменения в денежной системе, если они даже вызывают обесценение денежной единицы, распространяются на все долги, выраженные в валюте данного государства" <7>.
Вопрос: Об учете в целях налога на прибыль курсовых разниц от переоценки организацией-эмитентом собственных облигаций, номинированных в иностранной валюте.
(Письмо Минфина России от 19.12.2025 N 03-03-05/123915)Вопрос: Об учете в целях налога на прибыль курсовых разниц от переоценки организацией-эмитентом собственных облигаций, номинированных в иностранной валюте.
(Письмо Минфина России от 19.12.2025 N 03-03-05/123915)Вопрос: Об учете в целях налога на прибыль курсовых разниц от переоценки организацией-эмитентом собственных облигаций, номинированных в иностранной валюте.
Последние изменения: Налог на прибыль по операциям с ценными бумагами
(КонсультантПлюс, 2026)доходы в виде стоимости замещающих облигаций в рублях, полученных в результате обмена (замещения) замещаемых облигаций в валюте. Доходы не учитываются в установленном пределе;
(КонсультантПлюс, 2026)доходы в виде стоимости замещающих облигаций в рублях, полученных в результате обмена (замещения) замещаемых облигаций в валюте. Доходы не учитываются в установленном пределе;
Вопрос: О расчетах с использованием векселя за выполненные работы (оказанные услуги), в том числе по внешнеторговым контрактам, и налогообложении данных операций при применении ЕСХН, УСН и ПСН.
(Письмо ФНС России от 08.07.2025 N ЗГ-2-17/11013@)<2> Указ Президента Российской Федерации от 08.08.2022 N 529 "О временном порядке исполнения обязательств по договорам банковского счета (вклада), выраженных в иностранной валюте, и обязательств по облигациям, выпущенным иностранными организациями".
(Письмо ФНС России от 08.07.2025 N ЗГ-2-17/11013@)<2> Указ Президента Российской Федерации от 08.08.2022 N 529 "О временном порядке исполнения обязательств по договорам банковского счета (вклада), выраженных в иностранной валюте, и обязательств по облигациям, выпущенным иностранными организациями".
Вопрос: Об учете расходов на приобретение облигаций внешних облигационных займов РФ, номинированных в иностранной валюте, в целях НДФЛ при их реализации (погашении).
(Письмо Минфина России от 02.06.2025 N 03-04-05/54159)Вопрос: Об учете расходов на приобретение облигаций внешних облигационных займов РФ, номинированных в иностранной валюте, в целях НДФЛ при их реализации (погашении).
(Письмо Минфина России от 02.06.2025 N 03-04-05/54159)Вопрос: Об учете расходов на приобретение облигаций внешних облигационных займов РФ, номинированных в иностранной валюте, в целях НДФЛ при их реализации (погашении).
Вопрос: О применении специальных экономических мер при приобретении резидентами номинированных в иностранной валюте векселей и облигаций эмитентов дружественных государств при первичном размещении.
(Письмо Банка России от 25.11.2024 N 08-43/11032)Вместе с тем согласно подпункту "а" пункта 3 Указа N 79 с 01.03.2022 запрещено осуществление валютных операций, связанных с предоставлением резидентами в пользу нерезидентов иностранной валюты по договорам займа.
(Письмо Банка России от 25.11.2024 N 08-43/11032)Вместе с тем согласно подпункту "а" пункта 3 Указа N 79 с 01.03.2022 запрещено осуществление валютных операций, связанных с предоставлением резидентами в пользу нерезидентов иностранной валюты по договорам займа.