Пул ликвидности
Подборка наиболее важных документов по запросу Пул ликвидности (нормативно–правовые акты, формы, статьи, консультации экспертов и многое другое).
Статьи, комментарии, ответы на вопросы
"Финансовое право (право публичных финансов): доктрина, законодательство, судебная практика, сравнительно-правовой анализ: учебник"
(том I)
(под науч. ред. Д.В. Винницкого)
("Юстицинформ", 2023)<38> Принято вместе с Порядком досудебного разрешения споров с участниками платежной системы Банка России, операционным центром, платежным клиринговым центром другой платежной системы по вопросам, связанным с предоставлением операционных услуг, услуг платежного клиринга, расчетных услуг в рамках платежной системы Банка России, Порядком взаимодействия в рамках платежной системы Банка России в спорных и чрезвычайных ситуациях, включая информирование Банком России, операционным центром, платежным клиринговым центром другой платежной системы, участниками платежной системы Банка России о событиях, вызвавших операционные сбои, об их причинах и последствиях, Условиями формирования пула ликвидности, перевода денежных средств с использованием пула ликвидности, расформирования пула ликвидности, Процедурами удостоверения права распоряжения денежными средствами, контроля целостности, структурного контроля и контроля значений реквизитов распоряжений на бумажном носителе, Условиями взаимодействия платежной системы Банка России с клиринговой организацией, действующей в соответствии с Федеральным законом от 7 февраля 2011 года N 7-ФЗ "О клиринге, клиринговой деятельности и центральном контрагенте".
(том I)
(под науч. ред. Д.В. Винницкого)
("Юстицинформ", 2023)<38> Принято вместе с Порядком досудебного разрешения споров с участниками платежной системы Банка России, операционным центром, платежным клиринговым центром другой платежной системы по вопросам, связанным с предоставлением операционных услуг, услуг платежного клиринга, расчетных услуг в рамках платежной системы Банка России, Порядком взаимодействия в рамках платежной системы Банка России в спорных и чрезвычайных ситуациях, включая информирование Банком России, операционным центром, платежным клиринговым центром другой платежной системы, участниками платежной системы Банка России о событиях, вызвавших операционные сбои, об их причинах и последствиях, Условиями формирования пула ликвидности, перевода денежных средств с использованием пула ликвидности, расформирования пула ликвидности, Процедурами удостоверения права распоряжения денежными средствами, контроля целостности, структурного контроля и контроля значений реквизитов распоряжений на бумажном носителе, Условиями взаимодействия платежной системы Банка России с клиринговой организацией, действующей в соответствии с Федеральным законом от 7 февраля 2011 года N 7-ФЗ "О клиринге, клиринговой деятельности и центральном контрагенте".
Статья: Гражданско-правовой анализ DeFi-отношений с цифровой валютой
(Амирханов А.М.)
("Цивилист", 2025, N 4)Ключевые слова: цифровая валюта, криптовалюта, децентрализованные финансы, договор займа, договор мены, конвертируемый заем, инвестиции, инвестиционный процесс, гражданский оборот, пул ликвидности, обязательство.
(Амирханов А.М.)
("Цивилист", 2025, N 4)Ключевые слова: цифровая валюта, криптовалюта, децентрализованные финансы, договор займа, договор мены, конвертируемый заем, инвестиции, инвестиционный процесс, гражданский оборот, пул ликвидности, обязательство.
Нормативные акты
Статья: Мошеннические действия, фишинг и хакерские атаки на криптосервисы и блокчейн-сети
(Красинский В.В., Осипов Г.П.)
("Современное право", 2026, N 2)В большинстве финансовых расследований прослеживается трехэтапная схема: "Атака - Конвертация криптовалют (формирование "обернутых" токенов через кроссчейновый мост) - Вывод через миксер". Другим распространенным вариантом является схема: "Миксер - Кроссчейновый мост - Анонимный пул ликвидности - Конвертация криптовалют". Встречаются и усеченные безмиксерные схемы: "Кроссчейновый мост - Конвертация криптовалют" [6].
(Красинский В.В., Осипов Г.П.)
("Современное право", 2026, N 2)В большинстве финансовых расследований прослеживается трехэтапная схема: "Атака - Конвертация криптовалют (формирование "обернутых" токенов через кроссчейновый мост) - Вывод через миксер". Другим распространенным вариантом является схема: "Миксер - Кроссчейновый мост - Анонимный пул ликвидности - Конвертация криптовалют". Встречаются и усеченные безмиксерные схемы: "Кроссчейновый мост - Конвертация криптовалют" [6].
Статья: Миксеры, P2P-сервисы и кроссчейновые мосты как средства сокрытия преступлений и отмывания преступных доходов
(Красинский В.В., Осипов Г.П.)
("Современное право", 2025, N 10)Преступники применяют комбинацию миксеров, кроссчейновых мостов и DeFi-протоколов. Криптовалюта отправляется в миксер, где смешивается с виртуальными активами других пользователей. Для перевода средств из одного блокчейна в другой используется кроссчейновый мост. На заключительном этапе средства выводятся в анонимные пулы ликвидности, которые позволяют перемещать криптовалюты, не раскрывая исходных транзакций или конечных получателей.
(Красинский В.В., Осипов Г.П.)
("Современное право", 2025, N 10)Преступники применяют комбинацию миксеров, кроссчейновых мостов и DeFi-протоколов. Криптовалюта отправляется в миксер, где смешивается с виртуальными активами других пользователей. Для перевода средств из одного блокчейна в другой используется кроссчейновый мост. На заключительном этапе средства выводятся в анонимные пулы ликвидности, которые позволяют перемещать криптовалюты, не раскрывая исходных транзакций или конечных получателей.
Статья: Концепция регулирования организации обращения цифровых валют в Российской Федерации
(Никлаус В.С.)
("Финансовое право", 2026, N 4)Оператор обмена цифровой валюты - субъект, который обеспечивает заключение и исполнение сделок внутри информационной системы. Он может действовать в двух моделях. Первая модель: оператор действует как контрагент клиентов, формирующий собственный пул ликвидности. Вторая модель: оператор выступает посредником, сопоставляющим заявки и обеспечивающим расчеты (биржа). Оператор обмена цифровой валюты сохраняет контроль над допуском участников, проводит идентификацию, ведет учет цифровой валюты и сделок, исполняет обязанности по ПОД/ФТ. Стоит также предусмотреть обязанность фиксировать сведения об использованных адресах-идентификаторах и обеспечивать сегрегацию клиентских активов.
(Никлаус В.С.)
("Финансовое право", 2026, N 4)Оператор обмена цифровой валюты - субъект, который обеспечивает заключение и исполнение сделок внутри информационной системы. Он может действовать в двух моделях. Первая модель: оператор действует как контрагент клиентов, формирующий собственный пул ликвидности. Вторая модель: оператор выступает посредником, сопоставляющим заявки и обеспечивающим расчеты (биржа). Оператор обмена цифровой валюты сохраняет контроль над допуском участников, проводит идентификацию, ведет учет цифровой валюты и сделок, исполняет обязанности по ПОД/ФТ. Стоит также предусмотреть обязанность фиксировать сведения об использованных адресах-идентификаторах и обеспечивать сегрегацию клиентских активов.
Статья: Анализ рисков и уязвимостей DeFi, требующих регулирования
(Ионцев М.А.)
("Финансы", 2025, N 3)Пользователи, которые предоставляют ликвидность в пулы, подвержены риску потерь из-за колебаний цен на токены. Эти потери, как правило, часто превышают потенциальную прибыль от комиссий, что делает участие в ликвидных пулах рискованным.
(Ионцев М.А.)
("Финансы", 2025, N 3)Пользователи, которые предоставляют ликвидность в пулы, подвержены риску потерь из-за колебаний цен на токены. Эти потери, как правило, часто превышают потенциальную прибыль от комиссий, что делает участие в ликвидных пулах рискованным.