Кредитный риск по пфи
Подборка наиболее важных документов по запросу Кредитный риск по пфи (нормативно–правовые акты, формы, статьи, консультации экспертов и многое другое).
Статьи, комментарии, ответы на вопросы
Статья: "Вычитание" и сальдирование в гражданском праве
(Костко В.С.)
("Вестник гражданского права", 2026, N 2)К соглашениям о сальдо могут быть отнесены и такие распространенные в обороте сделки, как своп, или расчетные фьючерсы. В английском праве обычно подобные соглашения относят к деривативам. Например, Ф. Вуд выделяет классические виды деривативов: своп, фьючерсы, опционы, кредитные деривативы <168>. Основная цель деривативов - страхование рисков от изменения цен на товары, процентных ставок и в целом от изменения рынка. Договор своп обычно понимается как соглашение, согласно которому каждая из сторон обязуется осуществлять в пользу другой периодические платежи, соответствующие процентам на определенную сумму, при этом такая плата должна осуществляться одновременно в один день, в связи с чем встречные требования подсчитываются и разница выплачивается одной из сторон <169>.
(Костко В.С.)
("Вестник гражданского права", 2026, N 2)К соглашениям о сальдо могут быть отнесены и такие распространенные в обороте сделки, как своп, или расчетные фьючерсы. В английском праве обычно подобные соглашения относят к деривативам. Например, Ф. Вуд выделяет классические виды деривативов: своп, фьючерсы, опционы, кредитные деривативы <168>. Основная цель деривативов - страхование рисков от изменения цен на товары, процентных ставок и в целом от изменения рынка. Договор своп обычно понимается как соглашение, согласно которому каждая из сторон обязуется осуществлять в пользу другой периодические платежи, соответствующие процентам на определенную сумму, при этом такая плата должна осуществляться одновременно в один день, в связи с чем встречные требования подсчитываются и разница выплачивается одной из сторон <169>.
Статья: Ответы Банка России на вопросы (предложения) банков, поступившие в рамках ежегодной встречи кредитных организаций с руководством регулятора (Приложение к Письму Банка России от 24.07.2023 N 03-23-16/6611)
("Официальный сайт Ассоциации "Россия", 2023)Вопрос 267: В соответствии с информационными письмами Банка России от 19.05.2022 N ИН-03-23/68, от 30.09.2022 N ИН-03-23/119 регулятор полагает возможным воздержаться от применения мер в соответствии со статьей 74 Закона N 86-ФЗ (далее - меры воздействия) к КО-кредиторам в случае, если в целях оценки кредитного риска по требованиям (условным обязательствам кредитного характера, производным финансовым инструментам) к КО-контрагентам, а также к юридическим лицам - эмитентам (далее при совместном упоминании - Контрагенты) и в целях оценки качества обеспечения, предоставленного и/или выпущенного ими, КО-кредитор использует данные отчетности, составленной КО-контрагентом не ранее чем за 30.11.2021 и юридическим лицом - эмитентом не ранее чем за 30.06.2021.
("Официальный сайт Ассоциации "Россия", 2023)Вопрос 267: В соответствии с информационными письмами Банка России от 19.05.2022 N ИН-03-23/68, от 30.09.2022 N ИН-03-23/119 регулятор полагает возможным воздержаться от применения мер в соответствии со статьей 74 Закона N 86-ФЗ (далее - меры воздействия) к КО-кредиторам в случае, если в целях оценки кредитного риска по требованиям (условным обязательствам кредитного характера, производным финансовым инструментам) к КО-контрагентам, а также к юридическим лицам - эмитентам (далее при совместном упоминании - Контрагенты) и в целях оценки качества обеспечения, предоставленного и/или выпущенного ими, КО-кредитор использует данные отчетности, составленной КО-контрагентом не ранее чем за 30.11.2021 и юридическим лицом - эмитентом не ранее чем за 30.06.2021.
Нормативные акты
Положение Банка России от 12.01.2021 N 754-П
"Об определении банками с универсальной лицензией величины кредитного риска по производным финансовым инструментам"
(Зарегистрировано в Минюсте России 15.04.2021 N 63148)Зарегистрировано в Минюсте России 15 апреля 2021 г. N 63148
"Об определении банками с универсальной лицензией величины кредитного риска по производным финансовым инструментам"
(Зарегистрировано в Минюсте России 15.04.2021 N 63148)Зарегистрировано в Минюсте России 15 апреля 2021 г. N 63148
Инструкция Банка России от 26.05.2025 N 220-И
"Об обязательных нормативах и надбавках к нормативам достаточности собственных средств (капитала) банков с универсальной лицензией и об осуществлении Банком России надзора за их соблюдением"
(вместе с "Определением уровня риска по синдицированным ссудам, применяемое в рамках методики определения нормативов достаточности собственных средств (капитала) банка", "Фондовыми индексами акций, применяемые в рамках методики определения нормативов достаточности собственных средств (капитала) банка")
(Зарегистрировано в Минюсте России 11.07.2025 N 82895)КРС - величина кредитного риска по ПФИ и договорам, не являющимся ПФИ, в соответствии с которыми величина требований и величина обязательств сторон рассчитываются на основе процентных ставок, курсов валют, цен на товары (включая драгоценные металлы) со сроком расчета и (или) поставки, превышающим минимальный срок, предусмотренный для данного вида договоров, но не ранее третьего рабочего дня после дня заключения договора, рассчитываемая в соответствии с Положением Банка России от 12 января 2021 года N 754-П "Об определении банками с универсальной лицензией величины кредитного риска по производным финансовым инструментам" <12> (далее - Положение Банка России N 754-П) (код 8811);
"Об обязательных нормативах и надбавках к нормативам достаточности собственных средств (капитала) банков с универсальной лицензией и об осуществлении Банком России надзора за их соблюдением"
(вместе с "Определением уровня риска по синдицированным ссудам, применяемое в рамках методики определения нормативов достаточности собственных средств (капитала) банка", "Фондовыми индексами акций, применяемые в рамках методики определения нормативов достаточности собственных средств (капитала) банка")
(Зарегистрировано в Минюсте России 11.07.2025 N 82895)КРС - величина кредитного риска по ПФИ и договорам, не являющимся ПФИ, в соответствии с которыми величина требований и величина обязательств сторон рассчитываются на основе процентных ставок, курсов валют, цен на товары (включая драгоценные металлы) со сроком расчета и (или) поставки, превышающим минимальный срок, предусмотренный для данного вида договоров, но не ранее третьего рабочего дня после дня заключения договора, рассчитываемая в соответствии с Положением Банка России от 12 января 2021 года N 754-П "Об определении банками с универсальной лицензией величины кредитного риска по производным финансовым инструментам" <12> (далее - Положение Банка России N 754-П) (код 8811);
Статья: Юридические заключения в процессе унификации договорного регулирования на рынке внебиржевых деривативов
(Клементьев А.П., Геда А.А.)
("Закон", 2025, N 5)<43> Положение Банка России от 12.01.2021 N 754-П "Об определении банками с универсальной лицензией величины кредитного риска по производным финансовым инструментам".
(Клементьев А.П., Геда А.А.)
("Закон", 2025, N 5)<43> Положение Банка России от 12.01.2021 N 754-П "Об определении банками с универсальной лицензией величины кредитного риска по производным финансовым инструментам".
Статья: Надбавки к коэффициентам риска (Указание Банка России от 16.12.2024 N 6960-У)
("Официальный сайт Банка России", 2026)- величина кредитного риска по производным финансовым инструментам (далее - ПФИ) - в величине, подверженной риску возникновения у кредитной организации финансовых потерь (убытков) вследствие неисполнения контрагентом банка обязательств по ПФИ до момента завершения расчетов, предусмотренных этими ПФИ;
("Официальный сайт Банка России", 2026)- величина кредитного риска по производным финансовым инструментам (далее - ПФИ) - в величине, подверженной риску возникновения у кредитной организации финансовых потерь (убытков) вследствие неисполнения контрагентом банка обязательств по ПФИ до момента завершения расчетов, предусмотренных этими ПФИ;
Статья: Структурная нота в российском и зарубежном праве: проблемы и перспективы развития законодательства и теории
(Синицын С.А., Дьяконова М.О., Печегина П.Д.)
("Предпринимательское право", 2024, N 1)<9> См. подробнее: Сочнев А. Преимущества и риски кредитных деривативов // Бухгалтерия и банки. 2011. N 10. С. 55 - 64.
(Синицын С.А., Дьяконова М.О., Печегина П.Д.)
("Предпринимательское право", 2024, N 1)<9> См. подробнее: Сочнев А. Преимущества и риски кредитных деривативов // Бухгалтерия и банки. 2011. N 10. С. 55 - 64.
Статья: Нормативное регулирование страхового рынка
(Смирнов В.)
("Современные страховые технологии", 2025, N 4)Так, в текущем регулировании уже создана мотивация для использования процентных свопов в целях именно снижения риска, а не роста: сделки, уменьшающие риск, снижают требование по капиталу, и наоборот. Поэтому риски ограничены: если кто-то из участников рынка будет спекулировать, то в соответствии с текущим регулированием ему потребуется дополнительный капитал. Кроме того, кредитные риски по свопам не больше, чем кредитные риски по другим инструментам, которые не ограничиваются дополнительно. Например, доля облигаций банка X в отличие от доли процентных свопов с тем же банком дополнительно ничем не лимитирована. При этом кредитные риски и по ПФИ, и по облигациям корректно учитываются в текущем регулировании.
(Смирнов В.)
("Современные страховые технологии", 2025, N 4)Так, в текущем регулировании уже создана мотивация для использования процентных свопов в целях именно снижения риска, а не роста: сделки, уменьшающие риск, снижают требование по капиталу, и наоборот. Поэтому риски ограничены: если кто-то из участников рынка будет спекулировать, то в соответствии с текущим регулированием ему потребуется дополнительный капитал. Кроме того, кредитные риски по свопам не больше, чем кредитные риски по другим инструментам, которые не ограничиваются дополнительно. Например, доля облигаций банка X в отличие от доли процентных свопов с тем же банком дополнительно ничем не лимитирована. При этом кредитные риски и по ПФИ, и по облигациям корректно учитываются в текущем регулировании.