Передача имущества в ЗПИФ
Подборка наиболее важных документов по запросу Передача имущества в ЗПИФ (нормативно–правовые акты, формы, статьи, консультации экспертов и многое другое).
Статьи, комментарии, ответы на вопросы
"Налоговое планирование: более 60 законных схем"
(4-е издание, переработанное и дополненное)
(Митюкова Э.С.)
("АйСи Групп", 2023)5.2.4. Передача имущества в ЗПИФ
(4-е издание, переработанное и дополненное)
(Митюкова Э.С.)
("АйСи Групп", 2023)5.2.4. Передача имущества в ЗПИФ
Вопрос: Об НДФЛ при передаче имущества в ЗПИФ в целях получения инвестиционных паев и получении материальной выгоды от приобретения ценных бумаг.
(Письмо Минфина России от 03.10.2024 N 03-04-05/95721)Вопрос: Об НДФЛ при передаче имущества в ЗПИФ в целях получения инвестиционных паев и получении материальной выгоды от приобретения ценных бумаг.
(Письмо Минфина России от 03.10.2024 N 03-04-05/95721)Вопрос: Об НДФЛ при передаче имущества в ЗПИФ в целях получения инвестиционных паев и получении материальной выгоды от приобретения ценных бумаг.
Нормативные акты
"Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая)" от 31.07.1998 N 146-ФЗ
(ред. от 15.10.2025)
(с изм. и доп., вступ. в силу с 01.11.2025)5.1. Правила, предусмотренные пунктом 5 настоящей статьи, применяются также в отношении недвижимого имущества и транспортных средств, находящихся в государственной или муниципальной собственности либо в собственности федеральной территории "Сириус" и входящих в состав имущества организаций (в том числе в соответствии с концессионным соглашением), на которые этим организациям предоставлены права владения, пользования и распоряжения либо права владения и пользования, а также в отношении недвижимого имущества, составляющего имущество закрытых паевых инвестиционных фондов, которое передано в доверительное управление управляющих компаний.
(ред. от 15.10.2025)
(с изм. и доп., вступ. в силу с 01.11.2025)5.1. Правила, предусмотренные пунктом 5 настоящей статьи, применяются также в отношении недвижимого имущества и транспортных средств, находящихся в государственной или муниципальной собственности либо в собственности федеральной территории "Сириус" и входящих в состав имущества организаций (в том числе в соответствии с концессионным соглашением), на которые этим организациям предоставлены права владения, пользования и распоряжения либо права владения и пользования, а также в отношении недвижимого имущества, составляющего имущество закрытых паевых инвестиционных фондов, которое передано в доверительное управление управляющих компаний.
"Комментарий к главе 23 Налогового кодекса Российской Федерации "Налог на доходы физических лиц"
(Лермонтов Ю.М.)
(Подготовлен для системы КонсультантПлюс, 2024)Применительно к комментируемой норме в письме Минфина России от 04.03.2022 N 03-04-06/16052 разъяснено, что сам по себе факт передачи имущества в закрытый паевой инвестиционный фонд в целях получения инвестиционных паев не приводит к возникновению дохода, подлежащего налогообложению. Доход в виде материальной выгоды от приобретения в РФ инвестиционного пая закрытого паевого инвестиционного фонда относится к доходу от источников в РФ и подлежит налогообложению в общем порядке.
(Лермонтов Ю.М.)
(Подготовлен для системы КонсультантПлюс, 2024)Применительно к комментируемой норме в письме Минфина России от 04.03.2022 N 03-04-06/16052 разъяснено, что сам по себе факт передачи имущества в закрытый паевой инвестиционный фонд в целях получения инвестиционных паев не приводит к возникновению дохода, подлежащего налогообложению. Доход в виде материальной выгоды от приобретения в РФ инвестиционного пая закрытого паевого инвестиционного фонда относится к доходу от источников в РФ и подлежит налогообложению в общем порядке.
Вопрос: Необходимо ли получать предварительное согласие Банка России на передачу 8% долей микрокредитной организации в состав имущества закрытого паевого инвестиционного фонда?
(Консультация эксперта, 2024)Вопрос: Необходимо ли получать предварительное согласие Банка России на передачу 8% долей микрокредитной организации в состав имущества закрытого паевого инвестиционного фонда?
(Консультация эксперта, 2024)Вопрос: Необходимо ли получать предварительное согласие Банка России на передачу 8% долей микрокредитной организации в состав имущества закрытого паевого инвестиционного фонда?
Статья: Сколько заплатит инвестор: НДФЛ по сделкам с ценными бумагами и имущественными правами
(Семенова М., Герцог Т.)
("Налогообложение, учет и отчетность в коммерческом банке", 2024, N 9)Доход, полученный налогоплательщиком от доверительного управления имуществом, переданным управляющей компании, при прекращении ЗПИФ и распределении в пользу пайщика подлежит обложению НДФЛ в общем порядке. Доход от погашения паев российского ЗПИФ признается доходом от российского источника. Соответственно, если физическое лицо - налоговый нерезидент получит такой доход, то, как и у налогового резидента, у него возникнет обязанность уплатить налог, если иное не предусмотрено международным соглашением.
(Семенова М., Герцог Т.)
("Налогообложение, учет и отчетность в коммерческом банке", 2024, N 9)Доход, полученный налогоплательщиком от доверительного управления имуществом, переданным управляющей компании, при прекращении ЗПИФ и распределении в пользу пайщика подлежит обложению НДФЛ в общем порядке. Доход от погашения паев российского ЗПИФ признается доходом от российского источника. Соответственно, если физическое лицо - налоговый нерезидент получит такой доход, то, как и у налогового резидента, у него возникнет обязанность уплатить налог, если иное не предусмотрено международным соглашением.
Статья: Правовые режимы секьюритизированных имущественных комплексов - объектов прав владельцев ценных бумаг
(Мельникова Т.В., Никиташина Н.А., Шаляева Ю.В.)
("Юрист", 2025, N 10)Такой широкий круг объектов, из которых формируется паевой инвестиционный фонд (ПИФ), вполне соответствует инвестиционной цели его учреждения. Следует отметить, что законодатель в этой же статье устанавливает два ограничения в отношении возможности передачи имущества в ПИФ. Первое из них - это соответствие передачи имущества интересам всех владельцев инвестиционных паев. По нашему мнению, такая законодательная формулировка не вполне корректна: речь должна идти о соответствии интересам владельцев инвестиционных паев не передачи имущества, а вида передаваемого имущества. Вторым видом ограничения является запрет передачи имущества, находящегося в залоге. В судебной практике существует ряд дел о признании сделки по передаче имущества в счет оплаты паев закрытого ПИФ недействительной в связи с ничтожностью соглашения о расторжении договора об ипотеке этого имущества <7>. При этом, несмотря на признание таких сделок недействительными, доверительные управляющие не спешат возвращать имущество <8>. Таким образом, следует констатировать факт, что, к сожалению, ПИФ используется не только в общественно полезных целях, но и в противоправных. Более того, сегодня должники изобретают более изящные способы вывода активов через закрытый ПИФ, чем в приведенных примерах из судебной практики <9>.
(Мельникова Т.В., Никиташина Н.А., Шаляева Ю.В.)
("Юрист", 2025, N 10)Такой широкий круг объектов, из которых формируется паевой инвестиционный фонд (ПИФ), вполне соответствует инвестиционной цели его учреждения. Следует отметить, что законодатель в этой же статье устанавливает два ограничения в отношении возможности передачи имущества в ПИФ. Первое из них - это соответствие передачи имущества интересам всех владельцев инвестиционных паев. По нашему мнению, такая законодательная формулировка не вполне корректна: речь должна идти о соответствии интересам владельцев инвестиционных паев не передачи имущества, а вида передаваемого имущества. Вторым видом ограничения является запрет передачи имущества, находящегося в залоге. В судебной практике существует ряд дел о признании сделки по передаче имущества в счет оплаты паев закрытого ПИФ недействительной в связи с ничтожностью соглашения о расторжении договора об ипотеке этого имущества <7>. При этом, несмотря на признание таких сделок недействительными, доверительные управляющие не спешат возвращать имущество <8>. Таким образом, следует констатировать факт, что, к сожалению, ПИФ используется не только в общественно полезных целях, но и в противоправных. Более того, сегодня должники изобретают более изящные способы вывода активов через закрытый ПИФ, чем в приведенных примерах из судебной практики <9>.
Статья: Система ESG-координат для российского бизнеса: экономико-правовой аспект
(Увакина Т.В., Шведов И.О.)
("Гражданское право", 2021, N 5)В соответствии с Федеральным законом N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах" <10> в состав имущества ЗПИФ возможно передать практически любое имущество, включая акции хозяйственных обществ. Важной составляющей правового регулирования конструкции ЗПИФ является законодательное ограничение на доступ к информации о ЗПИФ, так, не подлежит публичному раскрытию информация об объеме фонда, о содержании правил доверительного управления, о стоимости имущества, а также о владельцах инвестиционных паев. Именно эта особенность выгодно отличает правовую конструкцию ЗПИФ от холдинговой конструкции с использованием нескольких хозяйственных обществ.
(Увакина Т.В., Шведов И.О.)
("Гражданское право", 2021, N 5)В соответствии с Федеральным законом N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах" <10> в состав имущества ЗПИФ возможно передать практически любое имущество, включая акции хозяйственных обществ. Важной составляющей правового регулирования конструкции ЗПИФ является законодательное ограничение на доступ к информации о ЗПИФ, так, не подлежит публичному раскрытию информация об объеме фонда, о содержании правил доверительного управления, о стоимости имущества, а также о владельцах инвестиционных паев. Именно эта особенность выгодно отличает правовую конструкцию ЗПИФ от холдинговой конструкции с использованием нескольких хозяйственных обществ.
Статья: Организация владельческой инфраструктуры объекта коммерческой недвижимости с использованием конструкции закрытого паевого инвестиционного фонда
(Увакина Т.В., Шведов И.О.)
("Гражданское право", 2021, N 3)Функционирование ЗПИФ обеспечивают два лица - управляющая компания, которая осуществляет большинство организационных мероприятий, и специализированный депозитарий, который, в силу требований законодательства <2>, осуществляет учет и хранение имущества, переданного в ЗПИФ, включая хранение оригиналов документов, подтверждающих права на объект, а также осуществляет предварительное согласование любых сделок с имуществом фонда, которые намеревается осуществить управляющая компания. Как справедливо отметила О.М. Шевченко <3>, "специализированный депозитарий осуществляет функции по согласованию сделок управляющей компании с имуществом инвестиционного фонда на основании возмездного договора о выполнении функций специализированного депозитария, заключенного с данной управляющей компанией (пп. 2 п. 4 ст. 44 Закона об инвестиционных фондах). При этом специализированный депозитарий, давая согласие на совершение таких сделок, обеспечивает интересы пайщиков - владельцев инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда, имуществом которого управляет его клиент (осуществляет контроль за законностью сделок управляющей компании с общим имуществом пайщиков), не будучи связан с владельцами инвестиционных паев каким-либо договором".
(Увакина Т.В., Шведов И.О.)
("Гражданское право", 2021, N 3)Функционирование ЗПИФ обеспечивают два лица - управляющая компания, которая осуществляет большинство организационных мероприятий, и специализированный депозитарий, который, в силу требований законодательства <2>, осуществляет учет и хранение имущества, переданного в ЗПИФ, включая хранение оригиналов документов, подтверждающих права на объект, а также осуществляет предварительное согласование любых сделок с имуществом фонда, которые намеревается осуществить управляющая компания. Как справедливо отметила О.М. Шевченко <3>, "специализированный депозитарий осуществляет функции по согласованию сделок управляющей компании с имуществом инвестиционного фонда на основании возмездного договора о выполнении функций специализированного депозитария, заключенного с данной управляющей компанией (пп. 2 п. 4 ст. 44 Закона об инвестиционных фондах). При этом специализированный депозитарий, давая согласие на совершение таких сделок, обеспечивает интересы пайщиков - владельцев инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда, имуществом которого управляет его клиент (осуществляет контроль за законностью сделок управляющей компании с общим имуществом пайщиков), не будучи связан с владельцами инвестиционных паев каким-либо договором".