Оценка акций при наследовании
Подборка наиболее важных документов по запросу Оценка акций при наследовании (нормативно–правовые акты, формы, статьи, консультации экспертов и многое другое).
Судебная практика
Позиции судов по спорным вопросам. Корпоративное право: Наследование акций
(КонсультантПлюс, 2025)В данном случае из материалов дела следует, что доверительное управление акциями, полученными истцами в порядке наследования, не было учреждено.
(КонсультантПлюс, 2025)В данном случае из материалов дела следует, что доверительное управление акциями, полученными истцами в порядке наследования, не было учреждено.
Статьи, комментарии, ответы на вопросы
Тематический выпуск: Налогообложение доходов физических лиц и страховые взносы: сложные вопросы исчисления и уплаты
(под ред. А.В. Брызгалина)
("Налоги и финансовое право", 2023, N 9)Вопрос 2: В общество обратился наследник акционера с заявлением об уменьшении доходов от реализации акций общества на сумму расходов по оценке наследуемых акций. В договоре отражено, что "цель оценки акций - определение рыночной стоимости для принятия управленческих решений". Со слов наследника, данную оценку он произвел по требованию нотариуса, выдавшего свидетельство о праве на наследство.
(под ред. А.В. Брызгалина)
("Налоги и финансовое право", 2023, N 9)Вопрос 2: В общество обратился наследник акционера с заявлением об уменьшении доходов от реализации акций общества на сумму расходов по оценке наследуемых акций. В договоре отражено, что "цель оценки акций - определение рыночной стоимости для принятия управленческих решений". Со слов наследника, данную оценку он произвел по требованию нотариуса, выдавшего свидетельство о праве на наследство.
Статья: Это самое опасное завещание
(Гребнева Н., Крондева Л., Габолаев Г., Николаенко М., Маняхина Н., Тарасенко И.М.)
("Жилищное право", 2025, N 1)6. Оценка стоимости акций: для расчета суммы налога на наследство (в России - ставки нотариуса) требуется провести оценку рыночной стоимости акций на момент открытия наследства. Эта процедура может оказаться сложной, особенно если акции торгуются на нерегулируемых рынках или их ликвидность низкая. Ошибки в оценке могут привести к недоплате или переплате налогов (или ставок), что создаст дополнительные проблемы для наследников.
(Гребнева Н., Крондева Л., Габолаев Г., Николаенко М., Маняхина Н., Тарасенко И.М.)
("Жилищное право", 2025, N 1)6. Оценка стоимости акций: для расчета суммы налога на наследство (в России - ставки нотариуса) требуется провести оценку рыночной стоимости акций на момент открытия наследства. Эта процедура может оказаться сложной, особенно если акции торгуются на нерегулируемых рынках или их ликвидность низкая. Ошибки в оценке могут привести к недоплате или переплате налогов (или ставок), что создаст дополнительные проблемы для наследников.
Нормативные акты
"Обобщение судебной практики по корпоративным спорам о предоставлении информации хозяйственными обществами"
(утв. Президиумом Верховного Суда РФ 15.11.2023)5. Анализ судебной практики свидетельствует о том, что при разрешении, с учетом установленных правил подсудности, рассматриваемой категории споров суды определяют наличие (отсутствие) статуса участника (акционера) хозяйственного общества также у лиц, к которым доли (акции) перешли в порядке наследования.
(утв. Президиумом Верховного Суда РФ 15.11.2023)5. Анализ судебной практики свидетельствует о том, что при разрешении, с учетом установленных правил подсудности, рассматриваемой категории споров суды определяют наличие (отсутствие) статуса участника (акционера) хозяйственного общества также у лиц, к которым доли (акции) перешли в порядке наследования.
Положение Банка России от 28.12.2017 N 626-П
(ред. от 10.01.2023)
"Об оценке финансового положения, о требованиях к финансовому положению и об основаниях для признания финансового положения неудовлетворительным учредителей (участников) кредитной организации и иных лиц, предусмотренных Федеральным законом от 29 июля 2017 года N 281-ФЗ "О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации в части совершенствования обязательных требований к учредителям (участникам), органам управления и должностным лицам финансовых организаций"
(Зарегистрировано в Минюсте России 21.03.2018 N 50436)<19> Доля в уставном (складочном) капитале указывается в процентах от уставного (складочного) капитала (для акционерных обществ указываются также номинальная стоимость одной акции и количество акций) и в абсолютной величине, рассчитанной исходя из номинальной стоимости акций (долей) и из текущей рыночной стоимости акций (долей), в случае подтверждения такой текущей рыночной стоимости акций (долей) отчетом об оценке акций (долей), составленным оценщиком в соответствии с Федеральным законом "Об оценочной деятельности в Российской Федерации". В случае представления указанного отчета об оценке акций (долей) величина имущества физического лица рассчитывается с учетом текущей рыночной стоимости акций (долей). Указанный отчет не представляется в случаях, когда акции допущены к организованным торгам. Пай члена производственного кооператива или доля в имуществе фермерского хозяйства (при долевой собственности на имущество фермерского хозяйства) указываются в стоимостном выражении.
(ред. от 10.01.2023)
"Об оценке финансового положения, о требованиях к финансовому положению и об основаниях для признания финансового положения неудовлетворительным учредителей (участников) кредитной организации и иных лиц, предусмотренных Федеральным законом от 29 июля 2017 года N 281-ФЗ "О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации в части совершенствования обязательных требований к учредителям (участникам), органам управления и должностным лицам финансовых организаций"
(Зарегистрировано в Минюсте России 21.03.2018 N 50436)<19> Доля в уставном (складочном) капитале указывается в процентах от уставного (складочного) капитала (для акционерных обществ указываются также номинальная стоимость одной акции и количество акций) и в абсолютной величине, рассчитанной исходя из номинальной стоимости акций (долей) и из текущей рыночной стоимости акций (долей), в случае подтверждения такой текущей рыночной стоимости акций (долей) отчетом об оценке акций (долей), составленным оценщиком в соответствии с Федеральным законом "Об оценочной деятельности в Российской Федерации". В случае представления указанного отчета об оценке акций (долей) величина имущества физического лица рассчитывается с учетом текущей рыночной стоимости акций (долей). Указанный отчет не представляется в случаях, когда акции допущены к организованным торгам. Пай члена производственного кооператива или доля в имуществе фермерского хозяйства (при долевой собственности на имущество фермерского хозяйства) указываются в стоимостном выражении.
"Хозяйственные общества как форма ведения бизнеса: учебное пособие"
(Крылов В.Г., Самойлов И.А., Седгарян К.А.)
("Статут", 2024)Принципиальное решение проблемы - внесение в законы о хозяйственных обществах положений об автоматическом переходе по наследству акций/долей в хозяйственных обществах без каких-либо ограничений либо введение механизмов определения стоимости наследуемой доли в ООО (акций в непубличных акционерных обществах) в случае ограничения прав наследников на участие в самих обществах, исходя из рыночной ее стоимости, например, на основании независимой оценки стоимости доли (а не действительной доли, определяемой исходя из стоимости чистых активов) в хозяйственных обществах.
(Крылов В.Г., Самойлов И.А., Седгарян К.А.)
("Статут", 2024)Принципиальное решение проблемы - внесение в законы о хозяйственных обществах положений об автоматическом переходе по наследству акций/долей в хозяйственных обществах без каких-либо ограничений либо введение механизмов определения стоимости наследуемой доли в ООО (акций в непубличных акционерных обществах) в случае ограничения прав наследников на участие в самих обществах, исходя из рыночной ее стоимости, например, на основании независимой оценки стоимости доли (а не действительной доли, определяемой исходя из стоимости чистых активов) в хозяйственных обществах.
Статья: Особенности рассмотрения споров по делам о восстановлении срока для принятия наследства (по материалам судебной практики районных судов города Москвы за 2023 год)
(Ганин Г.И.)
("Наследственное право", 2024, N 2)- неосведомленность истца о наличии наследственного имущества. Хотя Пленум ВС отнес данное обстоятельство к числу неуважительных причин, на практике у судов сложились разные позиции. Анализ принятых судебных актов показывает, что оценка этого обстоятельства зависит от вида наследственного имущества. В частности, суды восстанавливали срок в случаях, когда речь шла о наследовании денежных средств на банковских счетах, о существовании которых наследнику не было известно (решение Кунцевского районного суда г. Москвы от 14 февраля 2023 г. по делу N 2-947/23; решение Преображенского районного суда г. Москвы от 5 июля 2023 г. по делу N 2-4444/23); при наследовании акций акционерного общества (решение Лефортовского районного суда г. Москвы от 26 апреля 2023 г. по делу N 2-2563/2023) или доли в уставном капитале общества с ограниченной ответственностью (решение Мещанского районного суда г. Москвы от 7 февраля 2023 г. по делу N 2-208/2023). В то же время при разрешении споров, где наследственным имуществом выступали денежные средства на счете в виде недополученной наследодателем страховой пенсии (решение Гагаринского районного суда г. Москвы от 4 сентября 2023 г. по делу N 2-4866/2023), а также доля в праве общей долевой собственности на жилое помещение (решение Нагатинского районного суда г. Москвы от 8 февраля 2023 г. по делу N 02-931/2023), суды отказывали в восстановлении срока;
(Ганин Г.И.)
("Наследственное право", 2024, N 2)- неосведомленность истца о наличии наследственного имущества. Хотя Пленум ВС отнес данное обстоятельство к числу неуважительных причин, на практике у судов сложились разные позиции. Анализ принятых судебных актов показывает, что оценка этого обстоятельства зависит от вида наследственного имущества. В частности, суды восстанавливали срок в случаях, когда речь шла о наследовании денежных средств на банковских счетах, о существовании которых наследнику не было известно (решение Кунцевского районного суда г. Москвы от 14 февраля 2023 г. по делу N 2-947/23; решение Преображенского районного суда г. Москвы от 5 июля 2023 г. по делу N 2-4444/23); при наследовании акций акционерного общества (решение Лефортовского районного суда г. Москвы от 26 апреля 2023 г. по делу N 2-2563/2023) или доли в уставном капитале общества с ограниченной ответственностью (решение Мещанского районного суда г. Москвы от 7 февраля 2023 г. по делу N 2-208/2023). В то же время при разрешении споров, где наследственным имуществом выступали денежные средства на счете в виде недополученной наследодателем страховой пенсии (решение Гагаринского районного суда г. Москвы от 4 сентября 2023 г. по делу N 2-4866/2023), а также доля в праве общей долевой собственности на жилое помещение (решение Нагатинского районного суда г. Москвы от 8 февраля 2023 г. по делу N 02-931/2023), суды отказывали в восстановлении срока;
"Актуальные проблемы отчуждения акций и долей в уставном капитале хозяйственных обществ: монография"
(Максуров А.А.)
("Юстицинформ", 2021)<301> См.: Смирнов С.А. Доверительное управление наследством в виде акций и долей: проблемы судебной практики // Нотариус. 2013. N 5. С. 17 - 19.
(Максуров А.А.)
("Юстицинформ", 2021)<301> См.: Смирнов С.А. Доверительное управление наследством в виде акций и долей: проблемы судебной практики // Нотариус. 2013. N 5. С. 17 - 19.
Статья: Право наследников участников ООО и акционеров на информацию
(Макарова О.А.)
("Вестник арбитражной практики", 2024, N 1)Например, в Постановлении Арбитражного суда Северо-Кавказского округа от 16 июня 2020 г. по делу N А53-35233/2019 было указано, что истец вправе получить все заявленные документы, несмотря на то, что ему принадлежит менее чем 1% акций, с учетом имеющегося корпоративного конфликта и злоупотребления правом со стороны общества, а также других наследников, что было оценено судом как разумная цель получения информации.
(Макарова О.А.)
("Вестник арбитражной практики", 2024, N 1)Например, в Постановлении Арбитражного суда Северо-Кавказского округа от 16 июня 2020 г. по делу N А53-35233/2019 было указано, что истец вправе получить все заявленные документы, несмотря на то, что ему принадлежит менее чем 1% акций, с учетом имеющегося корпоративного конфликта и злоупотребления правом со стороны общества, а также других наследников, что было оценено судом как разумная цель получения информации.
Статья: Налоговые аспекты некоторых инструментов наследственного планирования
(Морозова О.С., Берман А.И.)
("Закон", 2024, N 2)Изменения, внесенные в налоговое законодательство, несомненно, повысили привлекательность личного фонда как за счет освобождения от налогообложения доходов выгодоприобретателей, так и за счет создания возможности использования пониженной ставки по налогу на прибыль. В то же время отсутствие льготной ставки по полученным дивидендам, а также освобождения при продаже акций является существенным ограничителем для безусловно позитивной оценки налоговой эффективности данного инструмента.
(Морозова О.С., Берман А.И.)
("Закон", 2024, N 2)Изменения, внесенные в налоговое законодательство, несомненно, повысили привлекательность личного фонда как за счет освобождения от налогообложения доходов выгодоприобретателей, так и за счет создания возможности использования пониженной ставки по налогу на прибыль. В то же время отсутствие льготной ставки по полученным дивидендам, а также освобождения при продаже акций является существенным ограничителем для безусловно позитивной оценки налоговой эффективности данного инструмента.
Статья: Роль душеприказчика в наследовании бизнеса
(Глушкова Е.М.)
("Нотариальный вестник", 2023, N 6)Проведенное исследование и проанализированные примеры из практики позволяют сделать следующие выводы. Душеприказчик играет важную роль в наследовании бизнес-активов. Действуя в качестве доверительного управляющего, душеприказчик поможет сохранить бизнес в сложный период, установленный законом для принятия наследства, - шесть месяцев со дня смерти завещателя, когда наследники еще не получили свидетельства о праве на наследство и не допущены к полноценному управлению активами. Однако законодательного регулирования, существующего в настоящий момент, недостаточно для полноценной работы данного субинститута наследственного права на практике. В целях надлежащего исполнения обязательств душеприказчика после смерти завещателя требуется заранее оформленное письменное договорное волеизъявление нескольких лиц: завещателя, наследников и душеприказчика. Дополнительно, помимо завещания с назначением душеприказчика, предпринимателям рекомендуется провести ряд иных юридически значимых действий по наследственному планированию. Во-первых, заключить брачный договор с целью исключить супружескую долю из бизнеса. Во-вторых, заключить с партнерами акционерное соглашение или корпоративный договор, в котором определялся бы порядок действий партнеров в случае смерти одного из них. В-третьих, необходимо оценить с юридической точки зрения организационно-правовую форму, в которой существует бизнес, а также проанализировать положения устава и иных учредительных документов на возможность наследования долей/акций.
(Глушкова Е.М.)
("Нотариальный вестник", 2023, N 6)Проведенное исследование и проанализированные примеры из практики позволяют сделать следующие выводы. Душеприказчик играет важную роль в наследовании бизнес-активов. Действуя в качестве доверительного управляющего, душеприказчик поможет сохранить бизнес в сложный период, установленный законом для принятия наследства, - шесть месяцев со дня смерти завещателя, когда наследники еще не получили свидетельства о праве на наследство и не допущены к полноценному управлению активами. Однако законодательного регулирования, существующего в настоящий момент, недостаточно для полноценной работы данного субинститута наследственного права на практике. В целях надлежащего исполнения обязательств душеприказчика после смерти завещателя требуется заранее оформленное письменное договорное волеизъявление нескольких лиц: завещателя, наследников и душеприказчика. Дополнительно, помимо завещания с назначением душеприказчика, предпринимателям рекомендуется провести ряд иных юридически значимых действий по наследственному планированию. Во-первых, заключить брачный договор с целью исключить супружескую долю из бизнеса. Во-вторых, заключить с партнерами акционерное соглашение или корпоративный договор, в котором определялся бы порядок действий партнеров в случае смерти одного из них. В-третьих, необходимо оценить с юридической точки зрения организационно-правовую форму, в которой существует бизнес, а также проанализировать положения устава и иных учредительных документов на возможность наследования долей/акций.
Статья: Проблемы применения прав супругов при осуществлении предпринимательской деятельности
(Левушкин А.Н.)
("Семейное и жилищное право", 2021, N 2)1. Ершова И.В. Раздел акций между супругами: взгляд через призму аффилированности юридического лица / И.В. Ершова, Э.Н. Толмачева // Юридическая судьба бизнеса при расторжении брака и наследовании: монография / ответственный редактор И.В. Ершова, А.Н. Левушкин. Москва: Проспект, 2019. С. 140 - 149.
(Левушкин А.Н.)
("Семейное и жилищное право", 2021, N 2)1. Ершова И.В. Раздел акций между супругами: взгляд через призму аффилированности юридического лица / И.В. Ершова, Э.Н. Толмачева // Юридическая судьба бизнеса при расторжении брака и наследовании: монография / ответственный редактор И.В. Ершова, А.Н. Левушкин. Москва: Проспект, 2019. С. 140 - 149.
Статья: Наследование корпоративных прав
(Сюмаков Ю.В.)
("Юстиция", 2023, N 1)Наиболее затруднен процесс оценки акций, не участвующих в открытых торгах. При этом не меньшую сложность представляет получение подобной информации от организации - в том случае, если она не заинтересована в предоставлении данной информации. В этом случае наследники вынуждены обращаться в суд.
(Сюмаков Ю.В.)
("Юстиция", 2023, N 1)Наиболее затруднен процесс оценки акций, не участвующих в открытых торгах. При этом не меньшую сложность представляет получение подобной информации от организации - в том случае, если она не заинтересована в предоставлении данной информации. В этом случае наследники вынуждены обращаться в суд.
Статья: Особенности оценки имущества для оформления наследства
(Анисимова Л.К.)
("Имущественные отношения в Российской Федерации", 2024, N 2)В отдельных случаях у нотариусов возникал вопрос о том, какой квалификационный аттестат должен иметь оценщик при оценке того или иного объекта наследования. Так, например, в соответствии с пунктом 2 статьи 130 ГК РФ ценные бумаги (акции) являются движимым имуществом, за которым стоит действующее предприятие - акционерное общество. Здесь возникает вопрос: достаточно ли оценщику акций иметь квалификационный аттестат "Оценка движимого имущества"?
(Анисимова Л.К.)
("Имущественные отношения в Российской Федерации", 2024, N 2)В отдельных случаях у нотариусов возникал вопрос о том, какой квалификационный аттестат должен иметь оценщик при оценке того или иного объекта наследования. Так, например, в соответствии с пунктом 2 статьи 130 ГК РФ ценные бумаги (акции) являются движимым имуществом, за которым стоит действующее предприятие - акционерное общество. Здесь возникает вопрос: достаточно ли оценщику акций иметь квалификационный аттестат "Оценка движимого имущества"?