Метод дюрации
Подборка наиболее важных документов по запросу Метод дюрации (нормативно–правовые акты, формы, статьи, консультации экспертов и многое другое).
Формы документов
Форма: Правила управления рисками, связанными с осуществлением деятельности центрального депозитария
(Подготовлен для системы КонсультантПлюс, 2020)3.21. Для оценки уровня принятого процентного риска Депозитарий использует любые общепринятые в мировой практике методы измерения процентного риска - гэп-анализ, метод дюрации, имитационные модели.
(Подготовлен для системы КонсультантПлюс, 2020)3.21. Для оценки уровня принятого процентного риска Депозитарий использует любые общепринятые в мировой практике методы измерения процентного риска - гэп-анализ, метод дюрации, имитационные модели.
Статьи, комментарии, ответы на вопросы
Статья: Регуляторные и внутренние модели рыночного риска
(Поздышев В.А., Пашковский Д.А.)
("Управление в кредитной организации", 2007, N 2)Стандартный метод расчета общего процентного риска:
(Поздышев В.А., Пашковский Д.А.)
("Управление в кредитной организации", 2007, N 2)Стандартный метод расчета общего процентного риска:
Нормативные акты
<Письмо> Банка России от 29.06.2011 N 96-Т
"О Методических рекомендациях по организации кредитными организациями внутренних процедур оценки достаточности капитала"4.4. Для оценки уровня принятого процентного риска кредитная организация может использовать любые общепринятые в мировой практике методы измерения процентного риска - гэп-анализ, метод дюрации, имитационные модели.
"О Методических рекомендациях по организации кредитными организациями внутренних процедур оценки достаточности капитала"4.4. Для оценки уровня принятого процентного риска кредитная организация может использовать любые общепринятые в мировой практике методы измерения процентного риска - гэп-анализ, метод дюрации, имитационные модели.
<Письмо> Банка России от 02.10.2007 N 15-1-3-6/3995
"О международных подходах (стандартах) организации управления процентным риском"II. Расчет процентного риска с применением метода дюрации
"О международных подходах (стандартах) организации управления процентным риском"II. Расчет процентного риска с применением метода дюрации
Статья: Методология моделирования кредитных продуктов: овердрафты
(Пушкина И.Г.)
("Банковское кредитование", 2012, NN 5, 6)Процентные ставки по активам и пассивам в среднем движутся синхронно и выравниваются с учетом премии за риск внутри групп активов в силу эффекта замещения <1>. При снижении процентных ставок клиент по договору овердрафта располагает возможностью полностью погасить задолженность и заключить новый договор овердрафта на более привлекательных условиях. Заемщик по ссуде с графиком погашений не располагает такой возможностью в полной мере из-за необходимости выплачивать платежи по графику, в том числе компоненты процентов, срок погашения которых еще не наступил. В случае роста процентных ставок клиенты по договору овердрафта и по обычной ссуде не заинтересованы в пересмотре условий договоров. Колебания процентных ставок, а также изменение стоимостных объемов активов и доходов по ним вынуждают кредитное учреждение разрабатывать методы управления ликвидностью.
(Пушкина И.Г.)
("Банковское кредитование", 2012, NN 5, 6)Процентные ставки по активам и пассивам в среднем движутся синхронно и выравниваются с учетом премии за риск внутри групп активов в силу эффекта замещения <1>. При снижении процентных ставок клиент по договору овердрафта располагает возможностью полностью погасить задолженность и заключить новый договор овердрафта на более привлекательных условиях. Заемщик по ссуде с графиком погашений не располагает такой возможностью в полной мере из-за необходимости выплачивать платежи по графику, в том числе компоненты процентов, срок погашения которых еще не наступил. В случае роста процентных ставок клиенты по договору овердрафта и по обычной ссуде не заинтересованы в пересмотре условий договоров. Колебания процентных ставок, а также изменение стоимостных объемов активов и доходов по ним вынуждают кредитное учреждение разрабатывать методы управления ликвидностью.
Статья: Построение корпоративной системы управления финансовыми рисками
(Омельченко В.В.)
("Финансовый менеджмент в страховой компании", 2006, N 3)- по дюрации: доля облигаций с дюрацией, превышающей 4, не должна превышать 25% портфеля облигаций;
(Омельченко В.В.)
("Финансовый менеджмент в страховой компании", 2006, N 3)- по дюрации: доля облигаций с дюрацией, превышающей 4, не должна превышать 25% портфеля облигаций;
Статья: Стратегическое планирование и управление рисками в коммерческом банке
(Воронин А.С.)
("Управление в кредитной организации", 2007, N 1)Оценка риска. Для различных видов риска существует множество приемов и разнообразных методик для определения их величины. Часть подходов - универсальные для расчета различных видов риска, другие - специфические для конкретного вида. Процедуры VAR-анализа и стресс-тестирования применимы ко всем портфелям финансовых инструментов. GAP-анализ применяется как для оценки процентного риска, так и при управлении ликвидностью. Наряду с GAP-анализом применительно к процентному риску может применяться метод дюраций. Кредитный риск может определяться качественной и количественной оценкой внутреннего рейтинга заемщика или оценкой капитализации заемщика на фондовом рынке и уровня его долгов перед кредиторами. Каждый риск-менеджер использует свой уникальный набор методов оценки рисков, исходя из опыта, состава операций и размера банка, а также уровня технологий риск-менеджмента в банке. Но результат этой работы один - обоснованная информация о величине рисков, принимаемых банком.
(Воронин А.С.)
("Управление в кредитной организации", 2007, N 1)Оценка риска. Для различных видов риска существует множество приемов и разнообразных методик для определения их величины. Часть подходов - универсальные для расчета различных видов риска, другие - специфические для конкретного вида. Процедуры VAR-анализа и стресс-тестирования применимы ко всем портфелям финансовых инструментов. GAP-анализ применяется как для оценки процентного риска, так и при управлении ликвидностью. Наряду с GAP-анализом применительно к процентному риску может применяться метод дюраций. Кредитный риск может определяться качественной и количественной оценкой внутреннего рейтинга заемщика или оценкой капитализации заемщика на фондовом рынке и уровня его долгов перед кредиторами. Каждый риск-менеджер использует свой уникальный набор методов оценки рисков, исходя из опыта, состава операций и размера банка, а также уровня технологий риск-менеджмента в банке. Но результат этой работы один - обоснованная информация о величине рисков, принимаемых банком.
Статья: Контроль за совокупным риском
(Пашков Р.В.)
("Внутренний контроль в кредитной организации", 2012, N 3)Как критическое значение процентного риска принимается величина чистой взвешенной позиции Банка, определенная методом дюрации, обусловливающая снижение капитальной стоимости Банка более чем на ___% от капитала.
(Пашков Р.В.)
("Внутренний контроль в кредитной организации", 2012, N 3)Как критическое значение процентного риска принимается величина чистой взвешенной позиции Банка, определенная методом дюрации, обусловливающая снижение капитальной стоимости Банка более чем на ___% от капитала.
"Оценка стоимости ценных бумаг и бизнеса: Учебное пособие"
(Косорукова И.В., Секачев С.А., Шуклина М.А.)
(под ред. И.В. Косоруковой)
("Московская финансово-промышленная академия", 2011)Дюрация также является показателем, рассчитываемым как средняя взвешенная величина сроков платежей по облигации, весами которых являются суммы соответствующих этим срокам выплат, приведенные методом дисконтирования к нулевому моменту времени.
(Косорукова И.В., Секачев С.А., Шуклина М.А.)
(под ред. И.В. Косоруковой)
("Московская финансово-промышленная академия", 2011)Дюрация также является показателем, рассчитываемым как средняя взвешенная величина сроков платежей по облигации, весами которых являются суммы соответствующих этим срокам выплат, приведенные методом дисконтирования к нулевому моменту времени.
Статья: Лимитная политика банка
(Пашков Р., Юденков Ю.)
("Бухгалтерия и банки", 2017, N 2)Процентный риск банковского портфеля
(Пашков Р., Юденков Ю.)
("Бухгалтерия и банки", 2017, N 2)Процентный риск банковского портфеля
Статья: Формирование портфеля институционального инвестора
(Солобуто Н.В.)
("Финансовый менеджмент в страховой компании", 2006, N 4)В результате при формировании портфелей подобным образом во внимание принимаются долгосрочные предположения о динамике финансовых рынков и отдельных инструментов и сопоставляются с целями и ограничениями клиента. Предполагается, что сегменты денежных средств и облигаций выбираются исходя из индивидуальных предпочтений и горизонта планирования портфеля. Так, доля денежных средств определяется исходя из предпочтений ликвидности, тогда как структура сегмента облигаций в портфеле определяется исходя из срока, на который формируется портфель, посредством выбора соответствующей дюрации портфеля.
(Солобуто Н.В.)
("Финансовый менеджмент в страховой компании", 2006, N 4)В результате при формировании портфелей подобным образом во внимание принимаются долгосрочные предположения о динамике финансовых рынков и отдельных инструментов и сопоставляются с целями и ограничениями клиента. Предполагается, что сегменты денежных средств и облигаций выбираются исходя из индивидуальных предпочтений и горизонта планирования портфеля. Так, доля денежных средств определяется исходя из предпочтений ликвидности, тогда как структура сегмента облигаций в портфеле определяется исходя из срока, на который формируется портфель, посредством выбора соответствующей дюрации портфеля.