Клиринговый брокер
Подборка наиболее важных документов по запросу Клиринговый брокер (нормативно–правовые акты, формы, статьи, консультации экспертов и многое другое).
Статьи, комментарии, ответы на вопросы
Статья: Правовой статус квалифицированных инвесторов
(Подготовлен для системы КонсультантПлюс, 2026)1) возложение на брокера обязанности по приобретению за свой счет у клиента ценных бумаг по требованию клиента и по возмещению клиенту всех расходов, понесенных при совершении указанных сделок, включая расходы на оплату услуг брокера, депозитария, клиринговой организации и биржи;
(Подготовлен для системы КонсультантПлюс, 2026)1) возложение на брокера обязанности по приобретению за свой счет у клиента ценных бумаг по требованию клиента и по возмещению клиенту всех расходов, понесенных при совершении указанных сделок, включая расходы на оплату услуг брокера, депозитария, клиринговой организации и биржи;
Нормативные акты
Федеральный закон от 21.11.2011 N 325-ФЗ
(ред. от 31.07.2025)
"Об организованных торгах"
(с изм. и доп., вступ. в силу с 01.09.2025)Статья 20. Особенности заключения на организованных торгах договоров с клиринговым брокером
(ред. от 31.07.2025)
"Об организованных торгах"
(с изм. и доп., вступ. в силу с 01.09.2025)Статья 20. Особенности заключения на организованных торгах договоров с клиринговым брокером
Положение Банка России от 01.08.2022 N 803-П
(ред. от 10.10.2025)
"О Плане счетов бухгалтерского учета для некредитных финансовых организаций, бюро кредитных историй, кредитных рейтинговых агентств и порядке его применения"
(Зарегистрировано в Минюсте России 20.09.2022 N 70158)5. Выручка от оказания услуг некредитными финансовыми организациями, осуществляющими деятельность оператора инвестиционной платформы, и некредитными финансовыми организациями, совмещающими деятельность организатора торговли, клиринговой организации, брокерскую деятельность, дилерскую деятельность, депозитарную деятельность, деятельность по управлению ценными бумагами, деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг или деятельность оператора информационной системы, в которой осуществляется выпуск цифровых финансовых активов, и оператора обмена цифровых финансовых активов с деятельностью оператора инвестиционной платформы
(ред. от 10.10.2025)
"О Плане счетов бухгалтерского учета для некредитных финансовых организаций, бюро кредитных историй, кредитных рейтинговых агентств и порядке его применения"
(Зарегистрировано в Минюсте России 20.09.2022 N 70158)5. Выручка от оказания услуг некредитными финансовыми организациями, осуществляющими деятельность оператора инвестиционной платформы, и некредитными финансовыми организациями, совмещающими деятельность организатора торговли, клиринговой организации, брокерскую деятельность, дилерскую деятельность, депозитарную деятельность, деятельность по управлению ценными бумагами, деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг или деятельность оператора информационной системы, в которой осуществляется выпуск цифровых финансовых активов, и оператора обмена цифровых финансовых активов с деятельностью оператора инвестиционной платформы
Формы
Статья: Инструменты хеджирования в обеспечении экономической безопасности экономических субъектов: методологические основы
(Плотников В.С., Плотникова О.В.)
("Международный бухгалтерский учет", 2024, NN 9, 10)Отметим, что инвестирование во фьючерсную сделку, осуществляемое клиентом брокера, в размере начальной маржи устанавливается в пределах от 2 до 10% стоимости актива, лежащего в основе фьючерсного контракта (но может достигать и 100% в зависимости от специфических характеристик актива). Это инвестирование обеспечивает устойчивое состояние фьючерсной биржи. Для достижения этой цели участники фьючерсного рынка на счета брокера, являющегося членом клиринговой палаты биржи, вносят на момент открытия фьючерсной позиции специальное обеспечение, называемое начальной фьючерсной маржой. При этом до регистрации заявки брокер проверяет ее обеспеченность начальной фьючерсной маржой.
(Плотников В.С., Плотникова О.В.)
("Международный бухгалтерский учет", 2024, NN 9, 10)Отметим, что инвестирование во фьючерсную сделку, осуществляемое клиентом брокера, в размере начальной маржи устанавливается в пределах от 2 до 10% стоимости актива, лежащего в основе фьючерсного контракта (но может достигать и 100% в зависимости от специфических характеристик актива). Это инвестирование обеспечивает устойчивое состояние фьючерсной биржи. Для достижения этой цели участники фьючерсного рынка на счета брокера, являющегося членом клиринговой палаты биржи, вносят на момент открытия фьючерсной позиции специальное обеспечение, называемое начальной фьючерсной маржой. При этом до регистрации заявки брокер проверяет ее обеспеченность начальной фьючерсной маржой.
"Предпринимательское право: учебник: в 2 т."
(том 2)
(6-е издание, переработанное и дополненное)
(под ред. В.Ф. Попондопуло)
("Проспект", 2023)<1> Термины "клиринг", "правила клиринга", "клиринговый брокер", "центральный контрагент" и ряд других терминов используются в Законе об организованных торгах в значении, определенном Федеральным законом от 7 февраля 2011 г. N 7-ФЗ "О клиринге и клиринговой деятельности" // СЗ РФ. 2011. N 7. Ст. 904 (далее - Закон о клиринге). См. также: Приказ ФСФР от 11 октября 2012 г. N 12-87/пз-н "Об утверждении Положения о требованиях к клиринговой деятельности" // Российская газета. 2012. 26 дек.
(том 2)
(6-е издание, переработанное и дополненное)
(под ред. В.Ф. Попондопуло)
("Проспект", 2023)<1> Термины "клиринг", "правила клиринга", "клиринговый брокер", "центральный контрагент" и ряд других терминов используются в Законе об организованных торгах в значении, определенном Федеральным законом от 7 февраля 2011 г. N 7-ФЗ "О клиринге и клиринговой деятельности" // СЗ РФ. 2011. N 7. Ст. 904 (далее - Закон о клиринге). См. также: Приказ ФСФР от 11 октября 2012 г. N 12-87/пз-н "Об утверждении Положения о требованиях к клиринговой деятельности" // Российская газета. 2012. 26 дек.
Статья: Актуальные вопросы работы финансовой системы
("Официальный сайт Банка России", 2026)- счета с иностранными ценными бумагами, открытые депозитарию/брокеру в европейских депозитарно-клиринговых организациях, были заблокированы;
("Официальный сайт Банка России", 2026)- счета с иностранными ценными бумагами, открытые депозитарию/брокеру в европейских депозитарно-клиринговых организациях, были заблокированы;
Статья: Финансово-правовое регулирование процедуры первичного публичного и вторичного размещения ценных бумаг в Российской Федерации
(Карпов К.А.)
("Финансовое право", 2024, N 3)Заметим, что процедура IPO с ценными бумагами является достаточно сложным, затратным и бюрократическим вопросом, который может занимать приблизительно 1,5 - 3 месяца с момента решения органами управления компании о проведении данной процедуры до ее начала. При использовании цифровых финансовых активов (далее - ЦФА), которые регулируются Федеральным законом от 31 июля 2020 г. N 259-ФЗ "О цифровых финансовых активах, цифровой валюте и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации" <8>, срок уменьшается до 1 - 3 дней так же, как и количество посредников. При стандартной процедуре эмитент должен согласовать IPO с организатором выпуска, андеррайтером, Банком России, биржей, клиринговым центром, расчетным депозитарием, брокером и депозитарием. При проведении указанной процедуры посредством использования ЦФА необходимо согласовывать все процедуры с Банком России, а также оператором информационной системы, действующим в соответствии с указанным Федеральным законом. Фактически можно говорить, что перспективнее использовать ЦФА ввиду ускорения всех процессов, что является преимуществом в эпоху цифровизации и промышленной революции 4.0. К практике использования ЦФА стали прибегать крупнейшие российские компании <9>.
(Карпов К.А.)
("Финансовое право", 2024, N 3)Заметим, что процедура IPO с ценными бумагами является достаточно сложным, затратным и бюрократическим вопросом, который может занимать приблизительно 1,5 - 3 месяца с момента решения органами управления компании о проведении данной процедуры до ее начала. При использовании цифровых финансовых активов (далее - ЦФА), которые регулируются Федеральным законом от 31 июля 2020 г. N 259-ФЗ "О цифровых финансовых активах, цифровой валюте и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации" <8>, срок уменьшается до 1 - 3 дней так же, как и количество посредников. При стандартной процедуре эмитент должен согласовать IPO с организатором выпуска, андеррайтером, Банком России, биржей, клиринговым центром, расчетным депозитарием, брокером и депозитарием. При проведении указанной процедуры посредством использования ЦФА необходимо согласовывать все процедуры с Банком России, а также оператором информационной системы, действующим в соответствии с указанным Федеральным законом. Фактически можно говорить, что перспективнее использовать ЦФА ввиду ускорения всех процессов, что является преимуществом в эпоху цифровизации и промышленной революции 4.0. К практике использования ЦФА стали прибегать крупнейшие российские компании <9>.
"Комментарий к Федеральному закону от 10 декабря 2003 г. N 173-ФЗ "О валютном регулировании и валютном контроле"
(постатейный)
(3-е издание, переработанное и дополненное)
(Борисов А.Н.)
("Юстицинформ", 2024)В письме Банка России от 3 сентября 2014 г. N 12-1-5/2150 <101> с учетом того, что нормами ст. 994 и 1009 части второй ГК РФ в целях исполнения как договора комиссии, так и агентского договора прямо предусмотрена возможность привлечения третьих лиц (субкомиссионера, субагента), отмечено, что норма п. 22 ч. 1 комментируемой статьи применима в том числе и к валютным операциям между резидентами, являющимися субкомиссионерами (субагентами) и брокерами (комиссионерами, агентами), при оказании субкомиссионерами (субагентами) услуг, связанных с заключением и исполнением договоров, обязательства по которым подлежат исполнению по итогам клиринга, осуществляемого в соответствии с Федеральным законом "О клиринге и клиринговой деятельности" (прежнее наименование), в том числе возвратом брокерам (комиссионерам, агентам) денежных сумм.
(постатейный)
(3-е издание, переработанное и дополненное)
(Борисов А.Н.)
("Юстицинформ", 2024)В письме Банка России от 3 сентября 2014 г. N 12-1-5/2150 <101> с учетом того, что нормами ст. 994 и 1009 части второй ГК РФ в целях исполнения как договора комиссии, так и агентского договора прямо предусмотрена возможность привлечения третьих лиц (субкомиссионера, субагента), отмечено, что норма п. 22 ч. 1 комментируемой статьи применима в том числе и к валютным операциям между резидентами, являющимися субкомиссионерами (субагентами) и брокерами (комиссионерами, агентами), при оказании субкомиссионерами (субагентами) услуг, связанных с заключением и исполнением договоров, обязательства по которым подлежат исполнению по итогам клиринга, осуществляемого в соответствии с Федеральным законом "О клиринге и клиринговой деятельности" (прежнее наименование), в том числе возвратом брокерам (комиссионерам, агентам) денежных сумм.
Статья: Обеспечение операционной надежности: как быстро и безболезненно перейти на ГОСТ Р 57580.4-2022
(Окорокова В.)
("Внутренний контроль в кредитной организации", 2024, N 3)Что касается некредитных финансовых организаций, то здесь к усиленному уровню защиты отнесены центральные контрагенты и депозитарии (до 31.12.2026), к стандартному - клиринговые организации, крупные НПФ, брокеры и дилеры и т.д. (срок тот же), к минимальному - управляющие компании инвестиционных фондов, форекс-дилеры, ОПФ и т.д. (до 31.12.2027).
(Окорокова В.)
("Внутренний контроль в кредитной организации", 2024, N 3)Что касается некредитных финансовых организаций, то здесь к усиленному уровню защиты отнесены центральные контрагенты и депозитарии (до 31.12.2026), к стандартному - клиринговые организации, крупные НПФ, брокеры и дилеры и т.д. (срок тот же), к минимальному - управляющие компании инвестиционных фондов, форекс-дилеры, ОПФ и т.д. (до 31.12.2027).
Статья: Внебиржевые деривативы и добросовестность участников рынка: обзор накопившихся проблем
(Селивановский А.С.)
("Закон", 2021, N 10)В случае неправомерного признания лица квалифицированным инвестором на признавшего брокера может быть возложена обязанность по уплате клиенту денежной суммы в размере убытков, понесенных клиентом в связи с заключением и исполнением договоров-ПФИ, включая все расходы на оплату услуг брокера, депозитария, клиринговой организации и биржи <31>.
(Селивановский А.С.)
("Закон", 2021, N 10)В случае неправомерного признания лица квалифицированным инвестором на признавшего брокера может быть возложена обязанность по уплате клиенту денежной суммы в размере убытков, понесенных клиентом в связи с заключением и исполнением договоров-ПФИ, включая все расходы на оплату услуг брокера, депозитария, клиринговой организации и биржи <31>.