Приложение 7

к Инструкции Банка России

от 26 мая 2025 года N 220-И

"Об обязательных нормативах и надбавках

к нормативам достаточности собственных

средств (капитала) банков с универсальной

лицензией и об осуществлении Банком России

надзора за их соблюдением"

РАСЧЕТ
ВЕЛИЧИНЫ КРЕДИТНОГО РИСКА ПО ВЛОЖЕНИЯМ БАНКА В ФОНДЫ,
ПРИМЕНЯЕМЫЙ В РАМКАХ МЕТОДИКИ ОПРЕДЕЛЕНИЯ НОРМАТИВОВ
ДОСТАТОЧНОСТИ СОБСТВЕННЫХ СРЕДСТВ (КАПИТАЛА) БАНКА

1. В соответствии с настоящим приложением расчет кредитного риска осуществляется в отношении вложений в фонды, в том числе переданных в доверительное управление, в целях расчета нормативов достаточности собственных средств (капитала) банка.

2. В целях расчета кредитного риска по вложениям в фонды применяются три подхода к оценке риска: сквозной, мандатный и резервный.

Риск по вложениям в фонды оценивается пропорционально осуществленным банком инвестициям на основании оценки активов фонда.

3. Настоящее приложение не распространяется на следующие активы фонда:

активы, принимаемые в расчет показателей, уменьшающих сумму источников базового капитала и (или) добавочного капитала, и (или) дополнительного капитала и (или) сумму основного и дополнительного капитала в соответствии с требованиями подпунктов 2.2.1, 2.2.4, 2.2.6, 2.2.9, 2.4.1, 2.4.3 и 2.4.4 пункта 2, подпунктов 3.2.1, 3.2.3 и 3.2.4 пункта 3, подпункта 4.2.2 пункта 4 Положения Банка России N 646-П;

активы, удовлетворяющие требованиям кодов 8636, 8638, 8878.А, 8880 приложения 1 к настоящей Инструкции.

С нулевым коэффициентом риска оцениваются следующие активы фонда:

остатки денежных средств в рублях на расчетных (текущих) счетах, вкладах (депозитах), размещенные в самом банке;

долговые ценные бумаги самого банка.

4. Величина кредитного риска по вложениям в фонды рассчитывается по формуле:

КРФi = КРФспi + КРФмпi + КРФрпi,

где:

КРФспi - величина, полученная в результате применения сквозного подхода;

КРФмпi - величина, полученная в результате применения мандатного подхода;

КРФрпi - величина, полученная в результате применения резервного подхода.

4.1. При оценке риска по вложениям в фонды по сквозному подходу каждый актив фонда взвешивается на коэффициент риска, установленный в подпункте 2.1.4 пункта 2.1 и пункте 2.3 настоящей Инструкции, приложении 1 к настоящей Инструкции и Положении Банка России N 754-П.

4.1.1. Сквозной подход применяется к вложениям в фонды (за исключением негосударственных пенсионных фондов (далее - НПФ), в случае если справка о стоимости чистых активов, в том числе стоимости активов (имущества), акционерного инвестиционного фонда (паевого инвестиционного фонда) и приложения к ней, составленные в соответствии с Указанием Банка России от 5 октября 2022 года N 6292-У "Об объеме, формах, порядке и сроках составления и представления в Банк России отчетов акционерными инвестиционными фондами, управляющими компаниями инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов" <46> (далее - Указание Банка России N 6292-У, справка о стоимости чистых активов фонда), представляются фондом (управляющей компанией) банку или раскрываются неограниченному кругу лиц не реже чем один раз в месяц, а фондом, расположенным за пределами территории Российской Федерации, - в соответствии с требованиями надзорного органа страны его места нахождения (регистрации), но не реже, чем установлено для кредитных организаций данной страны.

--------------------------------

<46> Зарегистрировано Минюстом России 6 февраля 2023 года, регистрационный N 72267, с изменениями, внесенными Указаниями Банка России от 18 июня 2024 года N 6761-У (зарегистрировано Минюстом России 24 июля 2024 года, регистрационный N 78907), от 31 марта 2025 года N 7024-У (зарегистрировано Минюстом России 12 мая 2025 года, регистрационный N 82107).

Сквозной подход применяется к вложениям в НПФ, в случае если отчетность по форме 0420256 "Отчет о составе портфеля собственных средств", установленной в соответствии с Указанием Банка России от 28 июня 2024 года N 6796-У "О формах, сроках и порядке составления и представления в Банк России отчетности, в том числе о требованиях к отчетности по обязательному пенсионному страхованию, негосударственных пенсионных фондов, а также о порядке сообщения негосударственными пенсионными фондами Банку России информации о лицах, которым поручено проведение идентификации, упрощенной идентификации, обновление информации о клиентах, представителях клиентов, выгодоприобретателях и бенефициарных владельцах", <47> представляется НПФ банку не реже чем один раз в месяц, а НПФ, расположенным за пределами территории Российской Федерации, - в соответствии с требованиями надзорного органа страны его места нахождения (регистрации), но не реже, чем установлено для кредитных организаций данной страны.

--------------------------------

<47> Зарегистрировано Минюстом России 31 октября 2024 года, регистрационный N 79989, с изменениями, внесенными Указанием Банка России от 13 марта 2025 года N 7010-У (зарегистрировано Минюстом России 16 апреля 2025 года, регистрационный N 81874).

4.1.2. Величина кредитного риска по вложениям в фонд при применении сквозного подхода рассчитывается по формуле:

где:

Крi - коэффициент риска i-го актива, определяемый в соответствии с подпунктом 4.1 настоящего пункта;

АФi - i-й актив фонда по данным отчетности, представляемой фондом (управляющей компанией) в соответствии с подпунктом 4.1.1 настоящего пункта;

Рi - величина резервов на возможные потери, сформированных в соответствии с пунктами 2.6 и 2.7 Положения Банка России N 611-П, в отношении i-го актива фонда;

КРСФсп - величина кредитного риска по операциям фонда с ПФИ, рассчитанная в соответствии с Положением Банка России N 754-П. В целях определения КРСФсп по сделкам с ПФИ величина, подверженная риску, умножается на коэффициент 1,5 и взвешивается на коэффициент риска в зависимости от контрагента в соответствии с пунктом 2.3 настоящей Инструкции. При этом применяются коэффициенты риска, установленные в отношении балансовых активов, размещенных у соответствующего контрагента. Коэффициент 1,5 не применяется, если сделка заключена с кредитной организацией, осуществляющей функции квалифицированного центрального контрагента и соответствующей условиям, предусмотренным кодом 8846 настоящей Инструкции;

ФР - финансовый рычаг, рассчитываемый:

для фондов (за исключением НПФ) - как отношение общей стоимости активов фонда к стоимости чистых активов фонда, определенных в соответствии с Указанием Банка России N 4715-У;

для НПФ - как отношение стоимости активов к собственным средствам, рассчитанным в соответствии с Указанием Банка России от 30 мая 2016 года N 4028-У "О порядке расчета собственных средств негосударственных пенсионных фондов" <48>;

--------------------------------

<48> Зарегистрировано Минюстом России 24 июня 2016 года, регистрационный N 42635, с изменениями, внесенными Указаниями Банка России от 30 сентября 2019 года N 5276-У (зарегистрировано Минюстом России 6 ноября 2019 года, регистрационный N 56417), от 31 марта 2025 года N 7021-У (зарегистрировано Минюстом России 12 мая 2025 года, регистрационный N 82105).

АФсп - совокупные активы фонда по данным справки о стоимости чистых активов фонда, предоставленной в соответствии с подпунктом 4.1.1 настоящего пункта, включая сделки с ПФИ;

СВл - сумма вложений в фонд, включая переданные в доверительное управление, по балансовой стоимости.

В случае если значение показателя составит величину, превышающую 1250 процентов, при расчете величины риска вложений в данный фонд применяется максимальное значение коэффициента риска в размере 1250 процентов.

4.2. В случаях, когда не выполняются условия, приведенные в подпункте 4.1.1 настоящего пункта, применяется мандатный подход.

4.2.1. В соответствии с мандатным подходом банк рассчитывает кредитный риск по вложениям в фонды, которые составляют инвестиционную декларацию фонда:

инвестиционные фонды - в соответствии с требованиями статьи 35 Федерального закона от 29 ноября 2001 года N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах";

фонды, расположенные за пределами территории Российской Федерации, - в соответствии с законодательством, регулирующим деятельность данных фондов.

Риск по вложениям в фонды в соответствии с мандатным подходом рассчитывается как сумма следующих двух показателей:

стоимости активов фонда, взвешенных по уровню риска, который определяется исходя из максимально возможной величины инвестиций, допустимой инвестиционной декларацией фонда, в активы с наибольшим коэффициентом риска. В случае если к активу может быть применен более чем один коэффициент риска, используется максимальный коэффициент, предусмотренный подпунктом 2.1.4 пункта 2.1 и пунктом 2.3 настоящей Инструкции, приложением 1 к настоящей Инструкции и Положением Банка России N 754-П;

стоимости договоров, являющихся ПФИ, риск по которым рассчитывается согласно Положению Банка России N 754-П, с соблюдением следующих условий:

в случае если базисный актив неизвестен, для расчета используется номинальная стоимость ПФИ;

в случае если номинальная стоимость ПФИ неизвестна, она оценивается с использованием максимальной номинальной стоимости ПФИ, допустимой в соответствии с инвестиционной декларацией;

в случаях, когда стоимость замещения неизвестна, используется номинальная стоимость ПФИ;

в случаях, когда в целях расчета потенциального риска отсутствует возможность определения коэффициента по таблице, приведенной в приложении 3 к Положению Банка России N 754-П, применяется коэффициент 15 процентов.

4.2.2. Величина кредитного риска по вложениям в фонд при применении мандатного подхода рассчитывается по формуле:

где:

Крi - коэффициент риска i-го актива, определяемый в соответствии с подпунктом 4.2.1 настоящего пункта;

АФi - i-й актив фонда, определенный в соответствии с подпунктом 4.2 настоящего пункта с применением требований к структуре активов фонда, установленных инвестиционной декларацией в соответствии с Указанием Банка России от 5 сентября 2016 года N 4129-У "О составе и структуре активов акционерных инвестиционных фондов и активов паевых инвестиционных фондов" <49> (далее - инвестиционная декларация фонда), исходя из максимально возможной величины инвестиций, а для фонда, расположенного за пределами территории Российской Федерации, - в соответствии с законодательством, регулирующим деятельность данного фонда;

--------------------------------

<49> Зарегистрировано Минюстом России 15 ноября 2016 года, регистрационный N 44339, с изменениями, внесенными Указаниями Банка России от 6 апреля 2017 года N 4346-У (зарегистрировано Минюстом России 11 мая 2017 года, регистрационный N 46679), от 15 мая 2019 года N 5143-У (зарегистрировано Минюстом России 6 августа 2019 года, регистрационный N 55501), от 20 апреля 2020 года N 5444-У (зарегистрировано Минюстом России 13 мая 2020 года, регистрационный N 58335), от 21 марта 2022 года N 6093-У (зарегистрировано Минюстом России 16 июня 2022 года, регистрационный N 68876), от 2 августа 2023 года N 6495-У (зарегистрировано Минюстом России 27 сентября 2023 года, регистрационный N 75346).

Р - величина резервов на возможные потери, сформированных в соответствии с пунктами 2.6 и 2.7 Положения Банка России N 611-П, в отношении вложений в фонд. Банк вправе принять (пересматривать не чаще чем один раз в год) решение о расчете величины кредитного риска по вложениям в фонды по мандатному подходу либо за вычетом общей суммы сформированного резерва на возможные потери в отношении вложений в фонд по приведенной в настоящем подпункте формуле, либо за вычетом сформированного резерва пропорционально каждому активу фонда с использованием значений показателя АФi, определенных в настоящем подпункте;

КРСФмп - величина кредитного риска по сделкам фонда с ПФИ, рассчитанная в соответствии с Положением Банка России N 754-П. В целях определения КРСФмп по сделкам с ПФИ величина, подверженная риску, умножается на коэффициент 1,5 и взвешивается на коэффициент риска в зависимости от контрагента в соответствии с пунктом 2.3 настоящей Инструкции. При этом применяются коэффициенты риска, установленные в отношении балансовых активов, размещенных у соответствующего контрагента. Коэффициент 1,5 не применяется, если сделка заключена с кредитной организацией, осуществляющей функции квалифицированного центрального контрагента и соответствующей условиям, приведенным в коде 8846;

ФР - финансовый рычаг, рассчитываемый в соответствии с подпунктом 4.1.2 настоящего пункта;

АФмп - совокупные активы фонда по данным инвестиционной декларации фонда, представленной в соответствии с абзацем пятым настоящего подпункта, включая сделки с ПФИ;

СВл - сумма вложений в фонд, включая переданные в доверительное управление, по балансовой стоимости.

В случае если значение показателя после умножения на ФР составит величину, превышающую 1250 процентов, при расчете величины риска вложений в данный фонд применяется максимальное значение коэффициента риска в размере 1250 процентов.

4.3. Резервный подход применяется в случаях, когда не выполняются условия, указанные в подпунктах 4.1.1 и 4.2.1 настоящего пункта.

Вложения в фонды, при оценке риска которых применяется резервный подход, взвешиваются на коэффициент риска 1250 процентов.

В расчет величины кредитного риска включаются вложения в фонды за вычетом резерва на возможные потери, сформированного в соответствии с пунктом 2.6 Положения Банка России N 611-П.

4.4. Вложения банка в фонд ВЭБ.РФ взвешиваются с коэффициентом риска 20 процентов (код 8934.i) при одновременном выполнении следующих условий:

фонд ВЭБ.РФ зарегистрирован на территории Российской Федерации;

ВЭБ.РФ принадлежит более 30 процентов паев фонда ВЭБ.РФ;

сумма денежных средств (без учета процентов), направленных фондом и (или) его специально созданными дочерними обществами для участия в инвестиционном проекте, не превышает 10 процентов от полной стоимости проекта, а доля в собственных средствах инвестиционного проекта, сформированная за счет этих денежных средств, не превышает 50 процентов;

с даты завершения формирования фонда ВЭБ.РФ прошло не более 8,5 лет;

ВЭБ.РФ принял на себя безотзывное обязательство по покупке всех принадлежащих банку паев фонда ВЭБ.РФ посредством предоставления опциона типа пут (put), дающего банку право на продажу паев с минимальной доходностью в размере не менее 4 процентов годовых. По истечении 8 лет с даты принятия ВЭБ.РФ обязательства (но не более 8,5 лет с даты завершения формирования фонда ВЭБ.РФ) или при досрочном погашении банком паев фонда ВЭБ.РФ исполнение обязательства осуществляется автоматически, когда фактическая доходность банка, полученная на фактическом распределении денежных средств фонда пайщикам, составит менее 4 процентов годовых. При этом ВЭБ.РФ выплачивает сумму компенсации, которая определяется как положительная разница между реализованной доходностью паев и минимальной доходностью, указанной в настоящем абзаце;

балансовая стоимость вложений банка в паи фонда ВЭБ.РФ не превышает 5 процентов от величины собственных средств (капитала) банка.

В случаях, когда не выполняются условия, приведенные в настоящем подпункте, оценка риска по вложениям в фонд ВЭБ.РФ осуществляется в соответствии с подпунктом 4.1 настоящего приложения.

4.5. При оценке риска вложений в один фонд банк может использовать сочетание трех подходов в части вложений, в отношении которых выполняются условия, приведенные в подпунктах 4.1.1, 4.2.1 и 4.3 настоящего пункта.

5. В случае если банком осуществлены вложения в фонд (далее - фонд 1), который инвестировал средства в другой фонд, к оценке риска вложений в фонд 1 может быть применен один из трех подходов, приведенных в подпунктах 4.1, 4.2 и 4.3 пункта 4 настоящего приложения. Для оценки кредитного риска по вложениям, осуществленным фондом 1 в другие фонды, необходимо применять резервный подход.