Пример 1 (Уместность инвестиции и профиль риска клиента)

У Кейлеба Смита, инвестиционного советника, есть два клиента: 60-летняя Ларри Робертсон и 40-летний Габриэль Ланай. У этих клиентов примерно одинаковая заработная плата, у Робертсон более высокая толерантность к риску, поскольку у нее крупная база активов. Робертсон готова инвестировать часть своих актив достаточно активно; Ланай хочет лишь получить устойчивую норму рентабельности инвестиций с низкой волатильностью, чтобы иметь возможность оплачивать образование детей. Смит рекомендует инвестировать 20% обоих портфелей в новый выпуск акций высокотехнологичной бездоходной компании с низкой капитализацией.

Комментарий: Такая инвестиция будет уместной для Робертсон, поскольку ее финансовое положение и активная позиция по отношению к инвестированию позволяет делать такие инвестиции, а вот для Ланая данная инвестиция будет неуместной. Смит нарушил требования Стандарта III(C), так как использовал для Робертсон и Ланая одну и ту же стратегию инвестирования, хотя данные клиенты находились в разном финансовом положении и цели инвестирования у них отличались.