Пример 13 (Уведомление о необходимости соблюдения требований Кодекса и Стандартов)

Криста Смит относительно недавно работает в должности помощника трейдера в отделе ценных бумаг с фиксированной доходностью в одном крупном инвестиционном банке. Она входит в команду, которая занимается структурированием долговых обязательств, обеспеченных ценными бумагами, имеющимися на балансе отдела торговых операций. На одном из собраний руководство дает разъяснения о возможности разделения обеспеченных долговых обязательств на транши с разным уровнем риска для продажи клиентам фирмы. После того как руководство покидает собрание, директор отдела торговых операций распределяет обязанности в группе и говорит: "Настало время избавиться от хлама, в котором мы погрязли. Замаскируем его рейтингом и непонятным толстенным проспектом, так что не стесняемся, делим. Шутка". Смит смутила такая странная шутка, и она спросила у коллег, что же имел в виду директор. Все ответили, что он шутил, конечно, но есть в его шутке доля правды, поскольку руководство фирмы относится к таким обеспеченным долговым обязательствам как возможности улучшить качество ценных бумаг, имеющихся на балансе фирмы.

Обеспокоенная вопросом соблюдения этики на рабочем месте, Смит решает проконсультироваться со своим руководителем. Она выражает свое беспокойство и предоставляет директору отдела торговых операций копию Кодекса и Стандартов. Она напоминает о том, что необходимо ставить интересы клиентов выше интересов фирмы, и сообщает, что, возможно, создание новых обеспеченных долговых обязательств не будет соответствовать данному принципу. Директор уверяет Смит, что будет проведен соответствующий анализ для определения ценных бумаг, подходящих в качестве обеспечения. Кроме того, рейтингование будет проводиться независимой фирмой, а в проспекте будет содержаться полная и достоверная информация. Сомнения Смит развеялись после этих разъяснений, но все же она решает ознакомиться с порядком и требованиями компании в отношении информирования о возможных нарушениях политики компании и законодательства о рынке ценных бумаг.

Комментарий: Благодаря тому что Смит ознакомится с порядком и требованиями компании в отношении информирования о нарушениях, она будет знать, каким образом следует действовать, если вдруг в процессе структурирования обеспеченных долговых обязательств ею будут замечены неэтичные действия со стороны коллег. Действия Смит соответствуют принципам, установленным Кодексом и Стандартами, в плане приоритета интересов клиентов и приверженности интересам работодателей. Смит заострила внимание на необходимости соблюдения высокого уровня этического поведения при осуществлении профессиональной деятельности, предоставив копию Кодекса и Стандартов своему руководителю.