Пример 1 (Хранение документации; задачи и рекомендации инвестиционной декларации)

Один из клиентов Николаса Линдстрома расстроен отрицательной доходностью своего портфеля ценных бумаг. Согласно инвестиционной декларации клиента (IPS), портфельный менеджер должен следовать подходу, ориентированному на целевой показатель. К целевому ориентиру клиента относится размещение 35% инвестиций в технологический сектор. Клиент признает, что такое размещение инвестиций было уместно, но за последние три года технологический сектор понес серьезные потери. Клиент выражает инвестиционному менеджеру недовольство тем, что он размещает так много средств в это направление.

Комментарий: Для Линдстрома важно иметь соответствующие записи, подтверждающие, что за последние 3 года доля инвестиций в технологические компании в целевом индексе составляла 35%, как это предусмотрено в IPS. У Линдстрома также должна быть инвестиционная декларация клиента, в которой указано, что целевой ориентир соответствует инвестиционным задачам клиента. Также у него должна быть документация, подтверждающая, что процесс инвестирования был должным образом объяснен клиенту и что IPS регулярно обновлялся. Если Линдстром предпринимает эти действия, то он соблюдает Стандарт V(C).